時間：2023-06-11 09:08:55
序論：在您撰寫企業(yè)供應(yīng)鏈金融時，參考他人的優(yōu)秀作品可以開闊視野，小編為您整理的7篇范文，希望這些建議能夠激發(fā)您的創(chuàng)作熱情，引導您走向新的創(chuàng)作高度。
作者簡介：陳一洪（1987-），男，福建泉州人，經(jīng)濟師，碩士，主要從事商業(yè)銀行經(jīng)營與管理研究。
摘 要：基于供應(yīng)鏈金融的行業(yè)金融模式旨在通過核心企業(yè)與上下游供、銷小微企業(yè)或個體工商戶的信用共同體實現(xiàn)對特定行業(yè)小微企業(yè)的批量開發(fā)與商圈聲譽風險控制，解決傳統(tǒng)小微業(yè)務(wù)開展過程的成本與風險控制問題；同時，立足供應(yīng)鏈貿(mào)易融資模式及綜合金融“解決方案”的商業(yè)服務(wù)理念，為小微企業(yè)提供全方位、專業(yè)化、精確制導的金融服務(wù)。當然，國內(nèi)城商行還需在組織架構(gòu)、產(chǎn)品管理體系等方面進行完善，以更好地推行基于供應(yīng)鏈金融的行業(yè)小微企業(yè)金融服務(wù)模式。
關(guān)鍵詞：小微業(yè)務(wù)；行業(yè)金融；供應(yīng)鏈金融；城商行
中圖分類號：F830.5 文獻標識碼：A 文章編號：1673-8268（2012）05-0107-06
一、城商行應(yīng)主動抓住機遇大力發(fā)展小微金融
小微企業(yè)的快速發(fā)展和社會財富的逐步積累使小微企業(yè)成為迅速崛起的重要市場，同時，伴隨著國家各項扶持小微企業(yè)政策的出臺，小微企業(yè)面臨的歷史發(fā)展機遇進一步為商業(yè)銀行的市場選擇和金融服務(wù)創(chuàng)新提供基礎(chǔ)。然而，當各家銀行真正意識到小微金融的價值時，才發(fā)現(xiàn)身邊已經(jīng)涌現(xiàn)出了不少競爭者。如交行“易貸通”、建行“速貸通”、北京銀行的“小巨人”、寧波銀行的“金色池塘”等。各商業(yè)銀行紛紛建立了自己的專門品牌及專業(yè)化運營體系，其目的都是為了盡快確立自己的市場地位。以“服務(wù)地方經(jīng)濟、服務(wù)中小企業(yè)、服務(wù)城市居民”的“三服”為市場定位的眾多中小城市商業(yè)銀行更應(yīng)該主動抓住機會，在“扶小助微、服務(wù)實體經(jīng)濟”中提升對小微企業(yè)的金融服務(wù)能力，在錯位競爭中培育自身的核心競爭力。
商業(yè)銀行發(fā)展小微企業(yè)金融須克服成本與風險兩大難題，“散單”模式開發(fā)小微企業(yè)金融的傳統(tǒng)運作方式無論在成本控制還是風險控制上都難以達到理想效果，這也在很大程度上阻礙了城市商業(yè)銀行大規(guī)模地開展小微企業(yè)金融服務(wù)，與城市商業(yè)銀行立足小微的市場定位不相容。然而，立足小微企業(yè)所處的行業(yè)集群，圍繞集群行業(yè)中的核心企業(yè)，批量開發(fā)處于供、銷兩端的小微企業(yè)，以供應(yīng)鏈金融模式做小微企業(yè)金融服務(wù)能夠破解這兩大難題，助推城市商業(yè)銀行在發(fā)展小微企業(yè)金融的道路上走出一條可持續(xù)發(fā)展之路。
二、立足行業(yè)供應(yīng)鏈金融，破解小微業(yè)務(wù)成本與風險兩大難題
（一）行業(yè)供應(yīng)鏈金融：行業(yè)金融、供應(yīng)鏈金融與小微業(yè)務(wù)的有機結(jié)合
所謂行業(yè)金融，是指商業(yè)銀行立足特定區(qū)域、特定行業(yè)，通過前期細致的市場調(diào)研，結(jié)合區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展特征及產(chǎn)業(yè)集群狀況，選取若干具有相當規(guī)模、發(fā)展現(xiàn)狀較為穩(wěn)定、且具有一定發(fā)展?jié)摿Φ男袠I(yè)，對行業(yè)內(nèi)的企業(yè)提供各種金融服務(wù)。行業(yè)金融模式的開發(fā)是區(qū)域經(jīng)濟行業(yè)集群發(fā)展的結(jié)果。通過行業(yè)金融模式介入某一行業(yè)，充分利用行業(yè)集群帶來的信息外溢效應(yīng)控制金融服務(wù)風險、利用集群批量化開發(fā)帶來的規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)降低業(yè)務(wù)成本是國內(nèi)許多商業(yè)銀行開展金融服務(wù)的有效模式。
而供應(yīng)鏈金融（Supply Chain Finance， SCF）則是一種獨特的商業(yè)融資模式，它依托于產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈對單個企業(yè)（一般是供應(yīng)鏈上的核心企業(yè)）或上下游多個企業(yè)（圍繞供應(yīng)鏈上核心企業(yè)展開運作的供、銷兩端上的眾多配套企業(yè)）提供全面的金融服務(wù)，以促進供應(yīng)鏈上核心企業(yè)及上下游配套企業(yè)“產(chǎn)供銷”鏈條的穩(wěn)固和順暢流轉(zhuǎn)。這種通過銀行金融資本與實體經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)資本的有機融合，構(gòu)筑銀行、供應(yīng)鏈和企業(yè)的互利共存，創(chuàng)造“核心企業(yè)-銀行”兩方或者“核心企業(yè)-上下游配套企業(yè)-銀行”三方的信用共同體與持續(xù)發(fā)展的產(chǎn)業(yè)生態(tài)。供應(yīng)鏈金融（SCF）是供應(yīng)鏈管理（Supply Chain Management， SCM）與銀行金融服務(wù)的一次有機結(jié)合，它實現(xiàn)了供應(yīng)鏈資金的有效管理，以結(jié)構(gòu)融資為主要融資方式的供應(yīng)鏈金融極大地盤活了供應(yīng)鏈產(chǎn)、供、銷企業(yè)的應(yīng)收賬款、存貨、預(yù)付賬款等資產(chǎn)，大大提高了資產(chǎn)利用效率，降低了整個供應(yīng)鏈的運作成本，是現(xiàn)代金融服務(wù)的一次有效創(chuàng)新。
傳統(tǒng)供應(yīng)鏈上除核心企業(yè)外大部分企業(yè)為中小微型企業(yè)，它們占供應(yīng)鏈企業(yè)的80%，也是支持核心企業(yè)運作的重要力量。然而，相比于核心企業(yè)的規(guī)模與信譽優(yōu)勢，供應(yīng)鏈上的眾多中小微企業(yè)往往因為抵押擔保難而無法獲取足夠的資金支持以維持其擴大再生產(chǎn)。以傳統(tǒng)模式運作的小微企業(yè)金融服務(wù)往往難以接受應(yīng)收賬款、存貨、預(yù)付款等流動資產(chǎn)質(zhì)押，更多地依賴于可供抵押的廠房、機器設(shè)備等固定資產(chǎn)。行業(yè)供應(yīng)鏈金融則結(jié)合了行業(yè)金融與供應(yīng)鏈金融兩大金融服務(wù)模式，以行業(yè)集群及批量開發(fā)為主要運作模式，從眾多中小微企業(yè)所處的行業(yè)供應(yīng)鏈分析入手，針對這些行業(yè)的資金流動特性，從金融產(chǎn)品設(shè)計、風險防控以及具體的營銷策略等方面，提出符合客戶需求的金融解決方案。這一模式強調(diào)銀行業(yè)金融機構(gòu)與核心企業(yè)之間的戰(zhàn)略合作，通過核心企業(yè)與上下游配套中小微企業(yè)的信用捆綁實現(xiàn)中小微企業(yè)的信用增級，從而為商業(yè)銀行開展包括應(yīng)收賬款、存貨質(zhì)押等結(jié)構(gòu)融資業(yè)務(wù)創(chuàng)造條件。小微業(yè)務(wù)的行業(yè)供應(yīng)鏈金融模式既盤活了中小微企業(yè)的非貨幣資金流動資產(chǎn)，減少流動資金占用比，降低財務(wù)費用，解決資金難題，又強化了核心企業(yè)在購銷中的強勢談判地位，改善自身資金流，也穩(wěn)定了與上下游購、銷關(guān)系，提升了供應(yīng)鏈的整體競爭力。
（二）行業(yè)供應(yīng)鏈金融有利于破解小微業(yè)務(wù)成本與風險難題
小微業(yè)務(wù)單筆額度低、成本高，更需要以集群、批量化的方式運作，以規(guī)模經(jīng)濟方式均攤業(yè)務(wù)成本。而行業(yè)供應(yīng)鏈金融就是這樣一種解決方案。立足行業(yè)供應(yīng)鏈上下游小微企業(yè)，通過集群、批量化開發(fā)特定行業(yè)小微企業(yè)，可以獲取規(guī)模經(jīng)濟效應(yīng)。
小微企業(yè)抵押擔保不足、經(jīng)營穩(wěn)定性差，無法僅僅依靠時常會失真的財務(wù)信息控制，而更需要通過地緣、人緣優(yōu)勢來獲取“軟信息”。這些無法在財務(wù)報表中反映出來的信息，需要客戶經(jīng)理通過走訪企業(yè)上、下游客戶，訪談企業(yè)經(jīng)營管理者、員工、朋友來獲取，并通過相互印證而最終得出[1]。而行業(yè)供應(yīng)鏈金融模式下的集群開發(fā)強化銀行業(yè)金融機構(gòu)與供應(yīng)鏈中的核心企業(yè)合作，通過信息互換、供貨與結(jié)算信息披露共同達到對上下游小微企業(yè)的物流與資金流監(jiān)控；同時，立足供應(yīng)鏈上下游，可以在開發(fā)目標客戶的同時從上下游企業(yè)，以及同行中獲取相關(guān)信息，通過多樣化的信息印證進一步控制貸款風險。
此外，通過行業(yè)供應(yīng)鏈金融模式開發(fā)小微企業(yè)還可以充分利用集群行業(yè)、商圈、專業(yè)市場內(nèi)的“同群監(jiān)督”[1]、“商圈聲譽”[2]來約束小微企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營及實際經(jīng)營管理者的經(jīng)營管理行為，從而降低信貸資金發(fā)放后可能發(fā)生“道德風險”的概率。對于小微企業(yè)主、個體工商戶而言，來自商圈道德準則和行業(yè)規(guī)范的約束是十分有效的，甚至強于銀行單方面的約束。因為誰不講信用，誰的名聲就壞，誰就會在圈內(nèi)失去合作伙伴和客戶。
綜上，通過行業(yè)供應(yīng)鏈金融模式可以從成本及風險兩個問題的解決中做大做強小微信貸業(yè)務(wù)，并圍繞核心業(yè)務(wù)開展相應(yīng)配套服務(wù)，進一步做大做強小微綜合金融服務(wù)。
行業(yè)供應(yīng)鏈小微金融開發(fā)模式與傳統(tǒng)小微信貸開發(fā)模式效果對比
對比指標行業(yè)供應(yīng)鏈金融開發(fā)模式傳統(tǒng)小微信貸開發(fā)模式
業(yè)務(wù)開發(fā)對象行業(yè)批量目標客戶群體單戶或有限的幾個客戶
業(yè)務(wù)開發(fā)主體專業(yè)化行業(yè)團隊單個或有限幾個客戶經(jīng)理
資源利用程度前期市場規(guī)劃+團隊資源整合行長/客戶經(jīng)理資源
客戶開發(fā)模式明確的市場授信與目標客戶群隨機開發(fā)、熟人信貸
客戶開發(fā)成本行業(yè)集群開發(fā)分攤作業(yè)成本小微業(yè)務(wù)規(guī)模不經(jīng)濟
客戶開發(fā)效益業(yè)務(wù)綜合貢獻+品牌效益資產(chǎn)、負債、中間業(yè)務(wù)貢獻
業(yè)務(wù)風險控制多元化信息+行業(yè)道德準則+商圈聲譽約束+集中、專業(yè)化風險管理單個、有限客戶信息孤立，不利風險控制
三、供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品的發(fā)展為行業(yè)供應(yīng)鏈金融服務(wù)提品支撐
（一）城商行信貸產(chǎn)品實現(xiàn)“由點到鏈”的創(chuàng)新
近年來，國內(nèi)城市商業(yè)銀行信貸產(chǎn)品的發(fā)展脈絡(luò)遵循了“由點到鏈”的演進特點。
早期城市商業(yè)銀行的產(chǎn)品創(chuàng)新從簡單的擔保方式開始。國內(nèi)城市商業(yè)銀行逐漸顛覆傳統(tǒng)的對房產(chǎn)、土地、機器等企業(yè)不動產(chǎn)抵押的崇拜，開始允許企業(yè)以存貨質(zhì)押作為擔保，很大程度上盤活了眾多中小企業(yè)占比較大的非現(xiàn)金流動資產(chǎn)；慢慢地由存貨向監(jiān)控難度更大的應(yīng)收賬款、預(yù)付款開拓，開發(fā)了包括應(yīng)收賬款權(quán)利質(zhì)押、預(yù)付款融資等在內(nèi)的權(quán)利質(zhì)押融資業(yè)務(wù)。
而近幾年，隨著供應(yīng)鏈金融理念的逐步成熟及在國內(nèi)以深發(fā)展等股份制商業(yè)銀行為代表的商業(yè)銀行的廣泛運用，城商行開始逐步意識到存貨、應(yīng)收賬款與預(yù)付款不僅僅是單個企業(yè)的個性化問題，而且涉及到行業(yè)內(nèi)產(chǎn)、銷等企業(yè)組成的供應(yīng)鏈，于是，信貸產(chǎn)品的開發(fā)就逐步拓展到將上下游企業(yè)全部納入到整體設(shè)計中，實現(xiàn)了信貸產(chǎn)品創(chuàng)新“由點到鏈”的發(fā)展。
（二）國內(nèi)開發(fā)、運用比較成熟的三種模式及產(chǎn)品
正是這種以應(yīng)收賬款擔保融資、存貨擔保融資、預(yù)付款融資等結(jié)構(gòu)性融資模式結(jié)構(gòu)融資是指企業(yè)將擁有未來現(xiàn)金流的特定資產(chǎn)（應(yīng)收賬款、存貨、預(yù)付款等流動資產(chǎn)）剝離出來，并以這種特定資產(chǎn)為標的進行信貸融資。的開發(fā)推動了行業(yè)供應(yīng)鏈金融的有效發(fā)展。從目前國內(nèi)商業(yè)銀行開發(fā)的、并成熟運用的產(chǎn)品狀況來看，行業(yè)供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品主要涉及以下幾種：
一是針對供應(yīng)鏈下游經(jīng)銷商商品采購的預(yù)付賬款融資，主要用于解決經(jīng)銷商商品采購階段的資金短缺問題。它是指在采購商繳納一定保證金的前提下，商業(yè)銀行為其提供全額貨款供其進行商品采購，并以商品賣方出具的全額提單等貨權(quán)單據(jù)為質(zhì)押物進行擔保。這種供應(yīng)鏈金融模式下的主要產(chǎn)品包括先票/款后貨授信、保兌倉授信以及涉及國際貿(mào)易的進口信用證項下未來貨權(quán)質(zhì)押授信等。
二是針對供應(yīng)鏈上游供應(yīng)商商品銷售的訂單融資，主要用于解決供應(yīng)商在接到大額訂單后因為流動資金缺乏而難以完成訂單商品生產(chǎn)難題。它是指商業(yè)銀行在供應(yīng)商接到訂單后，評估訂單的價值和相應(yīng)風險，以該訂單為擔保向供應(yīng)商提供封閉式融資用于其采購原材料和組織生產(chǎn)，并依靠供應(yīng)商完成訂單后，發(fā)出商品從商品買方獲得的貨款為信貸的償還來源。這種模式常用于處于供應(yīng)鏈上游，與核心企業(yè)具有較穩(wěn)定的合作關(guān)系，且產(chǎn)品具有一定市場的小微企業(yè)短期生產(chǎn)流動資金需求。訂單融資業(yè)務(wù)解決了許多小微企業(yè)產(chǎn)品有市場而缺乏生產(chǎn)流動資金的困境，對于穩(wěn)定其生產(chǎn)經(jīng)營、強化與下游核心企業(yè)的購銷合作具有重要意義。
三是既針對上游供貨商，又可以運用于下游經(jīng)銷商的應(yīng)收賬款權(quán)利質(zhì)押融資業(yè)務(wù)。它主要用于解決供貨商（經(jīng)銷商）因為賒銷商品而無法及時獲得相應(yīng)賬款，從而導致其無法繼續(xù)采購原材料組織生產(chǎn)或者無法繼續(xù)向生產(chǎn)廠商采購貨物組織銷售的困境。它是指借方以向客戶賒銷形成的應(yīng)收賬款質(zhì)押給商業(yè)銀行，從中獲得授信額度及項下的具體融資業(yè)務(wù)。應(yīng)收賬款權(quán)利質(zhì)押授信業(yè)務(wù)以應(yīng)收賬款回款為主要還款來源。在此基礎(chǔ)上發(fā)展起來的國內(nèi)保理業(yè)務(wù)則是借方將應(yīng)收賬款賣斷給商業(yè)銀行，商業(yè)銀行在此基礎(chǔ)上向其提供應(yīng)收賬款賬戶管理、應(yīng)收賬款融資、應(yīng)收賬款催收等一系列綜合性金融服務(wù)。
以上三種主要融資模式及產(chǎn)品是近年國內(nèi)商業(yè)銀行運用得最多、也是最成熟的行業(yè)供應(yīng)鏈金融模式與產(chǎn)品。與此同時，隨著商業(yè)銀行金融產(chǎn)品組合創(chuàng)新的不斷推進，在此基礎(chǔ)上開發(fā)出來的組合供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品同樣備受小微企業(yè)客戶的歡迎，比如，“訂單融資+國內(nèi)保理”組合產(chǎn)品，將采購、生產(chǎn)、銷售環(huán)節(jié)結(jié)合起來，實現(xiàn)采購和生產(chǎn)環(huán)節(jié)辦理訂單融資業(yè)務(wù)，產(chǎn)品銷售后辦理國內(nèi)保理，用保理融資歸還訂單融資，待貨款回籠后歸還保理融資的組合授信模式；“預(yù)付款（應(yīng)收賬款）融資+國內(nèi)保理”，采購環(huán)節(jié)辦理預(yù)付款（應(yīng)收賬款）融資，產(chǎn)品銷售后辦理國內(nèi)保理，保理融資歸還預(yù)付款（應(yīng)收賬款）融資，待貨款回籠后再歸還保理融資。
（三）行業(yè)供應(yīng)鏈金融發(fā)展效果評析
國內(nèi)最早介入供應(yīng)鏈金融的深發(fā)展除了在貿(mào)易融資領(lǐng)域建立了國內(nèi)商業(yè)銀行的領(lǐng)先地位，實現(xiàn)規(guī)模與效益的雙豐收（2011年，貿(mào)易融資客戶數(shù)較上年增長了30.3%，授信余額增長28%，而不良率僅為0.26%）外，還得到了業(yè)內(nèi)專家的高度認可，供應(yīng)鏈金融成為2006年度最佳中小企業(yè)融資方案，獲評2007年最佳商業(yè)模式、中小企業(yè)融資特別貢獻獎、最佳中小企業(yè)服務(wù)銀行，2008年最佳供應(yīng)鏈金融服務(wù)提供商、最佳創(chuàng)新技術(shù)獎，2009年度最佳供應(yīng)鏈管理服務(wù)銀行、最佳供應(yīng)鏈金融獎……這些榮譽的“無形資產(chǎn)”性質(zhì)為其進一步開拓客戶、在全國各地復(fù)制其供應(yīng)鏈金融商業(yè)模式提供了聲譽保障，更帶來了相關(guān)業(yè)務(wù)的交叉銷售。
目前，國內(nèi)多數(shù)中小城商行對這一領(lǐng)域的開發(fā)尚處初級階段，因此，誰先介入這一領(lǐng)域并積累規(guī)模與聲譽，誰就有可能在國內(nèi)城商行服務(wù)中小微企業(yè)的模式發(fā)展中處于領(lǐng)先地位。龍江銀行是國內(nèi)城商行中較早介入行業(yè)供應(yīng)鏈金融服務(wù)模式的一家大型城商行，中國銀監(jiān)會這樣評價其開拓：黑龍江省的龍江銀行是全國第一家按照農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈來整體統(tǒng)籌謀劃機構(gòu)發(fā)展和農(nóng)村金融服務(wù)的銀行。截至2010年8月末，該行累計發(fā)放農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈貸款13.8億元，余額3.3億元，而不良率僅為0.15%。經(jīng)過近五年的探索實踐，龍江銀行在農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融的理念創(chuàng)新、產(chǎn)品創(chuàng)新、經(jīng)營模式創(chuàng)新和風險控制創(chuàng)新方面取得了較為明顯的成就。龍江銀行結(jié)合黑龍江農(nóng)業(yè)大省的特色大力發(fā)展農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品，使其在這一領(lǐng)域奠定了領(lǐng)先地位，也為國內(nèi)其他中小城商行開拓行業(yè)供應(yīng)鏈金融模式、服務(wù)中小微企業(yè)提供了示范模板。
四、城商行發(fā)展行業(yè)供應(yīng)鏈金融，做大做強小微金融對策
城商行該如何立足行業(yè)供應(yīng)鏈金融，做大做強小微金融服務(wù)？本文提出以下幾個發(fā)展對策供參考。
（一）組織支撐：完善行業(yè)金融組織架構(gòu)
民生銀行的行業(yè)金融事業(yè)部應(yīng)該算是目前國內(nèi)中資銀行行業(yè)金融發(fā)展得較完整、較高級的形態(tài)，但對于各種資源稟賦遠不如民生銀行的國內(nèi)眾多中小城商行而言，這種組織架構(gòu)并不具有普遍性及可行性。相對于民生大規(guī)模介入行業(yè)金融的發(fā)展模式，國內(nèi)城商行因為經(jīng)營地域的限制、區(qū)域產(chǎn)業(yè)集群的限制，并無必要如此大規(guī)模深入，而只須立足區(qū)域經(jīng)濟實際，整合優(yōu)質(zhì)資源做具有經(jīng)濟價值的幾個行業(yè)金融。
從各業(yè)務(wù)條線、后臺風險部門抽調(diào)業(yè)務(wù)骨干，組建行業(yè)金融項目團隊。組成人員在一定時間內(nèi)隸屬于項目團隊，但又不脫離原有部門。通過集中的市場調(diào)研確定目標行業(yè)，再針對這些行業(yè)的資金流動特性，從金融產(chǎn)品設(shè)計、風險防控以及具體的營銷策略等方面，提出符合行業(yè)客戶需求的金融解決方案。
民生銀行特色支行的模式也是可以供國內(nèi)中小城商行借鑒與參考的：相比于事業(yè)部模式運作的行業(yè)金融組織形式，成立特色支行、專業(yè)支行專門服務(wù)特色行業(yè)小微企業(yè)的做法無論在組織架構(gòu)變革還是在人力資源調(diào)配、財務(wù)費用預(yù)算等方面都更具經(jīng)濟性。通過立足區(qū)域經(jīng)濟及產(chǎn)業(yè)發(fā)展實際，細分市場，實行支行分類管理，既能有效引導分支機構(gòu)開拓小微金融市場，還能在實現(xiàn)特色支行對特色業(yè)務(wù)的專業(yè)化經(jīng)營過程中提高對細分市場的挖掘力度，提升精細化管理水平。此外，城商行根據(jù)支行周邊環(huán)境、客戶群體來定位支行小企業(yè)金融服務(wù)特色的發(fā)展模式還能避免行內(nèi)各支行間的同質(zhì)化競爭，是差異化、特色化發(fā)展模式的重要發(fā)展方向[3]。
以民生銀行泉州分行為例，該行在泉州地區(qū)根據(jù)晉江、石獅、南安不同的產(chǎn)業(yè)集群，分別設(shè)立晉江支行為體育鞋服特色支行、南安支行為水暖特色支行、石獅支行為紡織服裝特色支行、南安水頭支行為石材特色支行，特色支行做到專業(yè)化經(jīng)營，行業(yè)客戶享受額度優(yōu)先、評審優(yōu)先、效率優(yōu)先等政策[4]。當然，這種特色支行仍需要建立在一定的專業(yè)團隊的基礎(chǔ)上，包括產(chǎn)品研發(fā)團隊、風險管理團隊、營銷管理團隊，只不過將這些團隊集中在行業(yè)特色支行，某種程度上講是固定化了的項目小組。
（二）產(chǎn)品支撐：立足行業(yè)供應(yīng)鏈做小微供應(yīng)鏈金融
相比于傳統(tǒng)小微金融從孤立的、單一的企業(yè)入手提供有限的金融服務(wù)，行業(yè)小微金融則從整個行業(yè)供應(yīng)鏈出發(fā)，立足供應(yīng)鏈上下游眾多小微企業(yè)，關(guān)注整個貿(mào)易流程與交易過程，整合物流、信息流與資金流，提供更加豐富的金融服務(wù)，這便是小微行業(yè)供應(yīng)鏈金融的要義所在。當然，在此過程中，處于供應(yīng)鏈核心地位的核心企業(yè)也發(fā)揮了重要作用，正是基于核心企業(yè)的信用捆綁，創(chuàng)造與上下游小微企業(yè)供貨商或經(jīng)銷商的利益共同體在行業(yè)供應(yīng)鏈金融模式下，圍繞核心企業(yè)所形成的眾多供貨、經(jīng)銷商小微企業(yè)依靠核心企業(yè)信用等級獲取融資服務(wù)，業(yè)內(nèi)將這種模式稱為利益共生或利益共同體，這是供應(yīng)鏈上下游小微企業(yè)融資的關(guān)鍵要義。，才使商業(yè)銀行有動力為這些小微企業(yè)提供供應(yīng)鏈金融服務(wù)。
目前，國內(nèi)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)發(fā)展日趨成熟，特別是貿(mào)易融資因為其較深地植入行業(yè)供、銷鏈條之中而得到國內(nèi)商業(yè)銀行較為廣泛的運用，所以，在某種程度上，“供應(yīng)鏈貿(mào)易融資”也成為供應(yīng)鏈金融的代名詞。因此，立足行業(yè)供應(yīng)鏈做小微供應(yīng)鏈金融的城商行有必要以此為切入點，盤活整個行業(yè)供、銷鏈條，更好地服務(wù)于圍繞核心企業(yè)的兩鏈上的小微企業(yè)及個體工商戶。從國內(nèi)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)發(fā)展較為成熟的品種來看，目前主要涉及以下四類[5]：
一是存貨類，主要包括存貨質(zhì)押及倉單質(zhì)押兩個主要子品種。其中，存貨質(zhì)押又可以細分為動產(chǎn)質(zhì)押、存貨質(zhì)押、先貨后票、融通倉等四個品種；而倉單質(zhì)押又分為標準倉單質(zhì)押及非標準倉單質(zhì)押兩個品種。
二是預(yù)付款類，主要包括目前較為常用的廠商銀、保兌倉及先票后貨三種主要模式。
三是應(yīng)收賬款類，主要包括應(yīng)收賬款質(zhì)押、國內(nèi)保理、商票貼現(xiàn)三個主要業(yè)務(wù)品種。
四是國內(nèi)信用證業(yè)務(wù)。
城商行小微企業(yè)供應(yīng)鏈金融可以根據(jù)所處區(qū)域行業(yè)具體資金流動特性、行業(yè)小微企業(yè)資金需求特點，相關(guān)第三方物流機構(gòu)發(fā)展、發(fā)育成熟程度選擇開發(fā)適合的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，為圍繞核心企業(yè)兩鏈的眾多小微企業(yè)及個體工商戶提供行業(yè)供應(yīng)鏈金融服務(wù)。
（三）理念創(chuàng)新：從賣產(chǎn)品到提供“解決方案”的轉(zhuǎn)變
以融資產(chǎn)品為核心產(chǎn)品，配合核心產(chǎn)品營銷包括零售金融產(chǎn)品、國際業(yè)務(wù)（從事國際貿(mào)易的小微企業(yè)）、理財金融服務(wù)等，構(gòu)建綜合金融服務(wù)“解決方案”現(xiàn)代銀行業(yè)金融服務(wù)產(chǎn)品的營銷已不再是推銷一到兩個產(chǎn)品，而是站在客戶立場上提供綜合化金融“解決方案”，以“解決方案”概念經(jīng)營小微行業(yè)金融將是這一金融理念下的主要商業(yè)模式。將是行業(yè)小微金融服務(wù)的主要理念。通過信貸產(chǎn)品實現(xiàn)銀行產(chǎn)品的捆綁銷售是商業(yè)銀行多收費或產(chǎn)生存款業(yè)務(wù)銷售的主要手段，因為這些業(yè)務(wù)很難憑借服務(wù)質(zhì)量贏得絕對競爭力。
隨著綜合金融服務(wù)商日益深入各大商業(yè)銀行經(jīng)營理念中，傳統(tǒng)信貸產(chǎn)品已經(jīng)被諸如“一攬子金融服務(wù)方案”、“一站通金融服務(wù)”等系列組合所取代。綜合金融服務(wù)能力較為欠缺的國內(nèi)城商行面對股份制商業(yè)銀行日益積極的小微金融業(yè)務(wù)開拓運動及其綜合化金融服務(wù)能力，加快其相關(guān)金融產(chǎn)品開發(fā)及金融服務(wù)的介入將是一大趨勢。而介入綜合金融“解決方案”的重要手段就是注重客戶需求的理解及其對客戶需求的有效分解，再按照一定的邏輯定制行業(yè)金融服務(wù)產(chǎn)品組合。比如，可以按照客戶的供、銷鏈條介入客戶供應(yīng)鏈金融；或者根據(jù)客戶生命周期（初創(chuàng)、成長、成熟期，甚至向更高的階段如上市方向發(fā)展）提供個性化金融服務(wù)?？傊?，以供、銷鏈上小微企業(yè)需求為導向的“解決方案”設(shè)計，應(yīng)該成為城商行行業(yè)金融服務(wù)的重要服務(wù)理念[6]。
五、結(jié) 語
民生銀行在行業(yè)金融及特色支行小微業(yè)務(wù)發(fā)展領(lǐng)域的成功代表了國內(nèi)商業(yè)銀行發(fā)展小微業(yè)務(wù)的又一重要模式，其“商貸通”更是成為繼招商“一卡通”之后在國內(nèi)取得較大成功的一種重要產(chǎn)品、甚至成為一種商業(yè)模式。然而不可否認的是，國內(nèi)已經(jīng)有部分城商行在相關(guān)領(lǐng)域進行了探索，并取得了一定成就，以臨商銀行特色支行建設(shè)[7]、齊商銀行行業(yè)支行建設(shè)為代表的國內(nèi)中小城商行在小微信貸業(yè)務(wù)領(lǐng)域的先行嘗試早已在業(yè)內(nèi)打響品牌。但是，這些城商行特色或行業(yè)支行的建設(shè)在很大程度上仍拘泥于幾家企業(yè)或批量企業(yè)的信貸服務(wù)，沒有從供應(yīng)鏈金融角度挖掘處于核心企業(yè)上下游的小微企業(yè)或個體工商戶，基于供應(yīng)鏈金融的行業(yè)金融服務(wù)沒有得到足夠重視或者在金融服務(wù)中得到運用，因而，無論在產(chǎn)品推廣、客戶營銷，還是在行業(yè)企業(yè)客戶風險控制方面都沒有發(fā)揮行業(yè)金融應(yīng)有的效能。
本文提出的行業(yè)供應(yīng)鏈金融服務(wù)中小微企業(yè)的模式旨在通過核心企業(yè)與上下游供、銷小微企業(yè)或個體工商戶的信用共同體實現(xiàn)對特定行業(yè)小微企業(yè)的批量開發(fā)與商圈聲譽風險控制，解決傳統(tǒng)小微業(yè)務(wù)開展過程的成本與風險控制問題；同時，立足供應(yīng)鏈貿(mào)易融資模式及綜合金融“解決方案”的商業(yè)服務(wù)理念為小微企業(yè)提供更加全方位、專業(yè)化、精確制導的金融服務(wù)[8]。當然，國內(nèi)城商行還需在組織架構(gòu)、產(chǎn)品管理體系等方面進行完善，以更好地推行基于供應(yīng)鏈金融的行業(yè)小微企業(yè)金融服務(wù)模式。
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“越來越多的中國企業(yè)及政府,能夠意識到產(chǎn)業(yè)鏈資源整合和產(chǎn)業(yè)金融之重要性,積極開展實踐,并持之以恒!”在2009物流產(chǎn)業(yè)金融沙龍上,中融信金融控股有限公司首席投資官劉小兵作出了這樣的期待。
經(jīng)濟要復(fù)興,金融首先要活起來。當下,正是金融海嘯過后的百廢俱興時期,在國家出臺物流振興規(guī)劃的春風下,讓作為物流、信息流、資金流的“融合劑”的物流金融活起來,無疑能提高企業(yè)的運作效率。近來,以如何優(yōu)化物流金融環(huán)境、拓展物流產(chǎn)業(yè)融資渠道、推動物流產(chǎn)業(yè)資源整合為主題的物流與金融滲透戰(zhàn)略合作方面的討論會在國內(nèi)多處上演。
創(chuàng)新的融資模式
在中國,物流企業(yè)大多以中小企業(yè)為主,創(chuàng)立的時間也不長,企業(yè)的發(fā)展壯大需要資金的支持,而融資是企業(yè)獲得投資的重要戰(zhàn)略,融資能力的高低將直接影響企業(yè)的獲利能力和財務(wù)風險。中小企業(yè)融資難已成為世界范圍的普遍性問題。為了活躍本國經(jīng)濟,各國政府紛紛制定科學合理的融資體制和相關(guān)法律法規(guī),為中小企業(yè)提供投資補助。
當前,物流企業(yè)融資有直接和間接兩種方式。間接融資以銀行提供的供應(yīng)鏈金融服務(wù)為主,指核心物流企業(yè)以產(chǎn)業(yè)鏈資源整合名義聯(lián)合上下游企業(yè)向銀行爭取放大信用的貸款。然后根據(jù)與上下游企業(yè)的合作需要以及信任程度,給予資金或物資支援。當前所盛行的租賃融資屬于直接融資,是核心物流企業(yè)以產(chǎn)業(yè)鏈資源整合名義聯(lián)合上下游企業(yè)與金融機構(gòu)合作,保險融資、債券融資、上市融資等都屬于直接融資的范疇。
隨著時間的推移,物流產(chǎn)業(yè)與金融結(jié)合的模式也在不斷發(fā)展創(chuàng)新,核心的物流企業(yè)開始根據(jù)產(chǎn)業(yè)鏈資源整合的需要介入金融服務(wù),供應(yīng)鏈金融的概念也被越來越多地提及。實際上,供應(yīng)鏈金融服務(wù)就是銀行將核心企業(yè)與上下游企業(yè)聯(lián)系在一起提供靈活的金融產(chǎn)品和服務(wù)的一種融資模式。其實質(zhì)就是放大核心企業(yè)的信用,通過核心企業(yè)將資金注入上下游企業(yè)。核心企業(yè)是整個鏈條資金的注入口,資金由此注入,然后向上下游流動,形成資金流,推動信息流、物流等同步流通。
融資模式的不同也改變了銀行以及金融機構(gòu)衡量企業(yè)融資資格的基準。以前,銀行和金融機構(gòu)是通過固定資產(chǎn)的評估來衡量一個企業(yè)是否具備獲得融資業(yè)務(wù)資格。如今,銀行和金融機構(gòu)更多的是關(guān)注整個供應(yīng)鏈和實時交易的評估,更看重一個企業(yè)資金流的周期和信用,這是供應(yīng)鏈金融服務(wù)的一大特征。供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品的誕生是金融服務(wù)的一項創(chuàng)新舉措。
機遇與風險并存
供應(yīng)鏈金融目前受銀行、金融機構(gòu)、物流公司等的重視程度越發(fā)提高。究其原因有二:一方面通過供應(yīng)鏈金融服務(wù)能夠給在整個供應(yīng)鏈鏈條中資金實力相對薄弱的上下游配套中小企業(yè)注入資金,解決這些企業(yè)融資難的問題,平衡整個供應(yīng)鏈的資金走勢;另一方面,有助于提高整個供應(yīng)鏈的競爭能力。在供應(yīng)鏈金融服務(wù)中,銀行將資金注入上下游的企業(yè)的同時也將銀行信用融入了企業(yè)的供銷行為中,能激活整個供應(yīng)鏈的運轉(zhuǎn),為中小企業(yè)獲得更多的商機,促使這些企業(yè)與核心企業(yè)建立長期的戰(zhàn)略合作關(guān)系。
伴隨著越來越多的企業(yè)意識到供應(yīng)鏈服務(wù)對其發(fā)展的積極作用,越來越多的企業(yè)開始尋求這方面的服務(wù)。據(jù)了解,2007-2008年,供應(yīng)鏈融資與定制化的授信成為全球性銀行流動資金貸款方面最重要的兩個業(yè)務(wù)增長點。風險一直是投資融資行為的附帶物,為了規(guī)避風險,銀行在這方面的業(yè)務(wù)往往都很謹慎。但據(jù)統(tǒng)計,2007年初,全球最大的50家銀行中近半數(shù)提供供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品,2008年中后期,幾乎全部這類銀行開始提供這類金融產(chǎn)品。這說明,在實踐過后,銀行認可了供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品,且越來越重視這類產(chǎn)品的開發(fā)。
時間進入2010年,2008年金融危機的陰霾正逐步散去,在漫長寒冬中積蓄能量的中小企業(yè)即將厚積薄發(fā),對融資服務(wù)的需求更加迫切。然而,貸款額度低、相關(guān)費用高、審批手續(xù)復(fù)雜等問題仍困擾著中小企業(yè)。而與供應(yīng)鏈中的核心物流企業(yè)合作則能有效地解決這些問題。例如,如果中小型物流企業(yè)如果和物流園區(qū)共同承接質(zhì)押監(jiān)管業(yè)務(wù),那申請成功的概率就比獨自申請的概率大得多。歸根結(jié)底,相對于為大型企業(yè)投放大額貸款,為中小企業(yè)提供融資的風險更大,成本更高。銀行不可能為這一類產(chǎn)品承擔太多的風險,在核心物流企業(yè)的參與下,銀行能更有效地降低風險,更愿意參與到業(yè)務(wù)中來。 在這個過程中,核心物流企業(yè)為銀行開展供應(yīng)鏈金融服務(wù)提供了良好的平臺,是連接銀行與上下游企業(yè)的橋梁。
潛在市場仍待開發(fā)
摘 要：企業(yè)的發(fā)展是繁榮的、迅速的，供應(yīng)鏈金融對于整個企業(yè)商品的流通，起著重要作用。企業(yè)績效管理系統(tǒng)的選擇和革新，必須是在明確企業(yè)的優(yōu)缺點，同時結(jié)合企業(yè)績效知識深刻了解的基礎(chǔ)上進行的。當今社會經(jīng)濟的高速發(fā)展，已經(jīng)使得整個社會的供應(yīng)鏈成了一個單獨的系統(tǒng)，同時企業(yè)績效管理也進入了前所未有的供應(yīng)鏈金融時代。本文通過對供應(yīng)鏈時代的介紹，讓大家了解了供應(yīng)鏈的時代特征。從各種公司的企業(yè)績效管理情況出發(fā)，結(jié)合實處，得出了一個企業(yè)績效管理進入供應(yīng)鏈金融時代的特征，也使得大家對這種企業(yè)績效管理的形式理解得更加透徹，從而為實際操作提供了一定的理論基礎(chǔ)，也對整個社會經(jīng)濟提供了幫助。
關(guān)鍵詞：供應(yīng)鏈金融；企業(yè)績效；影響
引言
供應(yīng)鏈金融中各個部分是緊密聯(lián)系的，包括企業(yè)的物流，還有資金和信息流方面。它的每一個節(jié)點所具備的效用是不同的，這些具備特殊功效的節(jié)點相互連結(jié)，提升了單個節(jié)點的功能，達到一個整體的功效。整體功能性，在供應(yīng)鏈的綜合競爭力上，有著很大的作用。這個系統(tǒng)同時具有目的性，降低成本、提供高效的服務(wù)，和所有其他環(huán)節(jié)一樣，是為企業(yè)的最終目標服務(wù)的。
1研究理論基礎(chǔ)
1.1供應(yīng)鏈的概述
供應(yīng)鏈的概念，最初是在美國成立的供應(yīng)鏈協(xié)會定義的，它涉及到的內(nèi)容包括幫助供應(yīng)商提供生產(chǎn)資料，為消費者提供最終產(chǎn)品和服務(wù)的整個一系列過程。供應(yīng)鏈環(huán)節(jié)涉及產(chǎn)品的生產(chǎn)流通，涉及的內(nèi)容包括生產(chǎn)、批發(fā)、零售以及客戶終端，同時它還涉及到物料、信息和資金，是一個重要的增值鏈。
供應(yīng)鏈上的節(jié)點，不是由單一的企業(yè)或者企業(yè)類型所構(gòu)成的，針對這兩層定義上來說，供應(yīng)鏈是具有復(fù)雜性的特征。同時供應(yīng)鏈是為企業(yè)的最終目標服務(wù)的，而不是和企業(yè)相分離的，它是和企業(yè)的核心競爭力息息相關(guān)的。企業(yè)中的其他職能部門，與它是緊密聯(lián)系的整體，它具有整體性的效果。并且在瞬息萬變的市場中，企業(yè)也需要不斷變化，因此要求供應(yīng)鏈金融必須是動態(tài)的。供應(yīng)鏈的成員繁多，其中的交叉性，也是不容忽視的。所以供應(yīng)鏈對于企業(yè)的績效，可以給出相關(guān)的信息、資金、企業(yè)績效共享節(jié)點，產(chǎn)生共同的增值效應(yīng)。
供應(yīng)鏈包括推進式供應(yīng)鏈和拉式供應(yīng)鏈兩種。推進式供應(yīng)鏈，是以生產(chǎn)制造基點，作為商品的主要出發(fā)點，從供應(yīng)鏈上起始環(huán)節(jié)，即供應(yīng)商來提高商品質(zhì)量，通過降低成本，提高盈利。而拉式供應(yīng)鏈則是以客戶為出發(fā)點，為滿足客戶需求，從而使得整個供應(yīng)鏈上有了整體利潤空間。直線型供應(yīng)鏈則是使得每個節(jié)點間，都是相應(yīng)直接對接的，這種動態(tài)的聯(lián)盟。而相對應(yīng)網(wǎng)狀的，就是一個節(jié)點相對于多個節(jié)點。
1.2供應(yīng)鏈金融的概述
供應(yīng)鏈金融指在整條供應(yīng)鏈上，為客戶提供各種包括原材料供應(yīng)，到最終產(chǎn)品使用的各種商品和服務(wù)的系統(tǒng)的資金融通。供應(yīng)鏈金融是有其相對應(yīng)企業(yè)資金流，對應(yīng)的網(wǎng)絡(luò)結(jié)構(gòu)、業(yè)務(wù)流程、管理要素等交互而成的一個整體性的系統(tǒng)構(gòu)架。
供應(yīng)鏈金融中各個部分是緊密聯(lián)系的，它的每一個節(jié)點所具備的效用是不同的，這些具備特殊功效的節(jié)點相互連結(jié)，提升了單個節(jié)點的功能，從而達到一個整體的功效。整體功能性，在供應(yīng)鏈的綜合競爭力上，起著很大的作用。這個系統(tǒng)同時具有目的性，降低成本、提供高效的服務(wù)，和所有的企業(yè)環(huán)節(jié)一樣，是為企業(yè)的最終目標服務(wù)的。供應(yīng)鏈企業(yè)間為了共同的利益，對整個企業(yè)間的關(guān)系有了進一步的詮釋，是以互利互惠為目標的。對環(huán)境的適應(yīng)性，要求供應(yīng)鏈金融隨時隨地，能夠因地制宜，快速反應(yīng)，提出高要求。它包括四個部門，有財務(wù)、服務(wù)，企業(yè)內(nèi)部流程和學習發(fā)展等方面的評價。
2 供應(yīng)鏈金融的不利影響
2.1供應(yīng)鏈外部環(huán)境變化的影響
社會信息化的普及，使得計算機技術(shù)全面覆蓋了整個企業(yè)的績效流程，提升企業(yè)了績效操作技術(shù)，包括電子數(shù)據(jù)互換技術(shù)、射頻識別技術(shù)、條形碼技術(shù)等企業(yè)績效信息化的使用。由于本身企業(yè)的各種局限性，導致信息技術(shù)在企業(yè)的績效管理中，使用得不夠高、精、尖。而信息化在整個供應(yīng)鏈間的連結(jié)，占著重要的比重，只有充分意識到這一點，才能讓企業(yè)的企業(yè)績效方面競爭力，得到突飛猛進的發(fā)展。
2.2企業(yè)資金鏈斷裂的風險
首先不確定的就是事情的時間和特征還有狀態(tài)，是不可能預(yù)知的，是存在不確定性的。這些不能確定的問題，是企業(yè)績效和信息流出現(xiàn)的障礙，是與企業(yè)的各個節(jié)點相互關(guān)聯(lián)的。供應(yīng)鏈上的供應(yīng)者和各個廠商，由于各種不確定性，導致了供應(yīng)鏈上的風險概率增大的狀況。供應(yīng)商主要是由于貨物的供給、質(zhì)量等等問題，使得消費者的服務(wù)質(zhì)量降低。制造商的表現(xiàn)如機器問題等?？蛻糇兓牟淮_定性，包括需求量、需求的多樣性、產(chǎn)品周期等，都是不確定值。需求信息的不同，容易引起這種供應(yīng)鏈上的不穩(wěn)定性。整個層級鏈上的合作，也是不穩(wěn)定的。當企業(yè)與銀行交流出現(xiàn)問題時，就會導致企業(yè)資金出現(xiàn)斷裂的情況發(fā)生。
2.3企業(yè)的經(jīng)營危機
企業(yè)中，由于物資供應(yīng)缺乏主動性、物資供給與生產(chǎn)進度不配套和裝運效率低等問題增加了成本。各環(huán)節(jié)銜接較差，各個部門溝通交流不夠。供應(yīng)鏈金融各環(huán)節(jié)提倡節(jié)點間的輕松對接，但是實際情況是，每個節(jié)點由于管理人員不專業(yè)、節(jié)點繁復(fù)，導致企業(yè)績效管理成本過高，大大影響了企業(yè)績效產(chǎn)生的附加值。當供應(yīng)鏈金融的資金出現(xiàn)問題時，就會有企業(yè)因為信用和實力因素，受到影響。
3供應(yīng)鏈金融的有利影響
3.1創(chuàng)造企業(yè)融資的新渠道
當前整個社會技術(shù)的進步，使得企業(yè)的融資渠道得到拓寬，不僅商業(yè)銀行的資金貸款和結(jié)算方式更靈活了，而且可以通過網(wǎng)上或者異地債權(quán)處理方式等進行融資。這些都促進了供應(yīng)鏈金融的渠道拓展。
3.2銀行增收的新渠道
銀行的核心業(yè)務(wù)增設(shè)，使得供應(yīng)鏈金融中的企業(yè)與客戶之間的關(guān)系得到提升。供應(yīng)鏈金融的關(guān)注點，也是銀行服務(wù)范圍擴大的一個標準。銀行通過風險評估，來確定企業(yè)的授信額度或者貸款額度等方面，這樣通過供應(yīng)鏈金融的發(fā)展，銀行與企業(yè)是互惠互利的。
3.3多流合一模式提升企業(yè)績效
供應(yīng)鏈金融提倡節(jié)點間的輕松對接，從而能夠產(chǎn)生規(guī)模效應(yīng)。企業(yè)供應(yīng)鏈上的一系列環(huán)節(jié)，通過商品流通、資金和信息流，采取物流推動的過程，這些多流合一的形式，提升企業(yè)的績效，加強企業(yè)的運營和交易效率。
4如何利用供應(yīng)鏈金融提高企業(yè)績效
4.1供應(yīng)鏈績效評價過程
在供應(yīng)鏈融資的資金管理條件下，參考企業(yè)的相關(guān)評價財務(wù)指標，是具有其考評標準的，本文中以平衡計分卡形式，從幾個方面平衡入手。針對企業(yè)的財務(wù)指標，從企業(yè)貸款和償債上分析，針對客戶評價，結(jié)合企業(yè)供應(yīng)鏈金融的訂單處理和交貨等對款項的影響，結(jié)合內(nèi)部的相關(guān)流程，可以對公司情況更了解，從學習與發(fā)展方向看，對企業(yè)的目標有了新了解。通過這些調(diào)查就可以得到財務(wù)評價，進一步就能得出企業(yè)的績效評價表：
這樣就可以得出相關(guān)企業(yè)的供應(yīng)鏈金融績效的各方面權(quán)重，從而提出各種應(yīng)對措施。
4.2加強與銀行和基金管理公司之間的合作，促進供應(yīng)鏈金融的發(fā)展
應(yīng)該從基金管理公司內(nèi)的證券投資基金等方式上，對基金托管等，通過各種金融產(chǎn)品，對企業(yè)的供應(yīng)鏈金融的潛力進行開發(fā)。通過銀行的金融服務(wù)，從而達到更好的改善企業(yè)績效的目的。
4.3加強自身建設(shè)，提高企業(yè)績效
在企業(yè)營運過程當中，應(yīng)充分參照有效數(shù)據(jù)，結(jié)合企業(yè)績效管理的實際情況，做出應(yīng)有的反應(yīng)。企業(yè)當考慮自身的主營業(yè)務(wù)和長處，對各方面如客戶滿意度等，結(jié)合企業(yè)績效系統(tǒng)，想辦法增強企業(yè)的核心競爭力。提供有針對性的產(chǎn)品，例如轉(zhuǎn)變企業(yè)績效服務(wù)態(tài)度，讓企業(yè)盡善盡美的形象深入人心，從而提高企業(yè)的盈利能力。
5總結(jié)
本文論述了企業(yè)績效管理在供應(yīng)鏈金融當中，新形勢下的新特點，遇到的新問題，如何解決的方法，通過各種形式，建立的企業(yè)績效的供應(yīng)鏈金融評價形式。企業(yè)績效評價的形式是有意義，每個企業(yè)以共贏為目標的合作，大大改變了企業(yè)的競爭模式。讓人了解了供應(yīng)鏈的時代特征，權(quán)衡了整個企業(yè)績效環(huán)節(jié)，企業(yè)績效自動化有著廣闊的發(fā)展空間。針對各種公司的企業(yè)績效管理出發(fā)，結(jié)合實處，從而得出了一個企業(yè)績效管理進入供應(yīng)鏈金融時代的特征，也對這種企業(yè)績效管理的形式理解得更加透徹，為實際操作提供了一定的理論基礎(chǔ)，對整個社會經(jīng)濟提供了幫助。只有充分意識到這一點，才能讓企業(yè)的企業(yè)績效方面的競爭力，得到突飛猛進的發(fā)展。
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關(guān)鍵詞：中小企業(yè)；融資困境；供應(yīng)鏈金融；策略；探討
1前言
供應(yīng)鏈金融作為近些年銀行業(yè)務(wù)推出的創(chuàng)新舉措，為我國廣大的中小企業(yè)融資困難的問題開辟了新的解決路徑，成為了商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)新的業(yè)務(wù)增長點。供應(yīng)鏈金融的本質(zhì)是銀行圍繞核心企業(yè)，將銀行金融產(chǎn)品和金融服務(wù)的優(yōu)勢最大化的應(yīng)用到企業(yè)當中，并通過管理上下游中小企業(yè)的資金流、信息流和物流，并把單個企業(yè)的不可控風險轉(zhuǎn)變?yōu)楣?yīng)鏈企業(yè)整體的可控風險，通過立體獲取各類信息，將風險控制在最低的金融服務(wù)，為中小企業(yè)提供了可靠的融資渠道，一定程度上解決了中小企業(yè)融資困難的情況。
2供應(yīng)鏈金融緩解中小企業(yè)融資困境出現(xiàn)的問題
2.1供應(yīng)鏈金融運行環(huán)境有待改善
我國供應(yīng)鏈金融市場的發(fā)展還處于初級階段，與發(fā)達國家成熟的供應(yīng)鏈金融市場相比還有很大的發(fā)展空間。隨著經(jīng)濟的發(fā)展和環(huán)境的轉(zhuǎn)變，當前的經(jīng)濟制度和措施極大地限制了中小企業(yè)的融資通道，目前我國的稅收體制，信息平臺等環(huán)境沒有能力支撐供應(yīng)鏈金融的運行，信用評估消耗的人力成本和資金成本無法承擔，缺少相應(yīng)的制度進行約束和管理等問題阻礙了供應(yīng)鏈金融在我國中小企業(yè)中發(fā)揮應(yīng)有的作用。
2.2中小企業(yè)自身管理存在問題
由于中小企業(yè)自身在發(fā)展過程中存在的問題沒有進行有效的解決，造成供應(yīng)鏈金融不能順利的對企業(yè)進行管理和服務(wù)，例如中小企業(yè)發(fā)展水平高低不一，建設(shè)規(guī)模參差不齊，經(jīng)營管理水平不夠先進[1]，財務(wù)狀況不明不白，資產(chǎn)狀況犬牙交錯等許多企業(yè)內(nèi)部問題無法得到銀行的信任和認可，因此不能和銀行形成良好的合作關(guān)系，無法緩解中小企業(yè)的融資困境。
2.3缺乏完整的決策信息
我國在供應(yīng)鏈金融在運行方面穩(wěn)定性和秩序性仍然有待加強，銀行不管是在金融活動監(jiān)管還是金融風險的防控都沒有制定出科學有效的制度和辦法，企業(yè)內(nèi)部以及企業(yè)和銀行間信息流的不通暢也造成供應(yīng)鏈金融無法發(fā)揮應(yīng)有的價值，不管是對中小企業(yè)還是中心企業(yè)，在中小企業(yè)市場環(huán)境中，經(jīng)營狀況不透明，信息造假的情況仍然屢禁不止，在供應(yīng)鏈金融環(huán)境中，必須保障信息的完整以及信息的對稱，才能支持銀行作出正確的決策，否則無法使供應(yīng)鏈金融在企業(yè)之間持續(xù)穩(wěn)定的運行[2]。
3供應(yīng)鏈金融緩解中小企業(yè)融資困境的有效策略
3.1加快建設(shè)供應(yīng)鏈金融運行環(huán)境
首先，加強政府政策支持，將供應(yīng)鏈金融的大力推廣上升為國家經(jīng)濟建設(shè)戰(zhàn)略層面，二零一六年二月中國人民銀行、國家改革發(fā)展委員會等眾多國家政府部門聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于金融支持工業(yè)穩(wěn)定增長調(diào)結(jié)構(gòu)增效益的若干意見》中明確指出大力支持大規(guī)模立業(yè)創(chuàng)立產(chǎn)業(yè)創(chuàng)投基金，建立專門的資金支持以及搭建擔保平臺，為產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)提供資金支持，緩解中小企業(yè)融資困難的問題，發(fā)揮供應(yīng)鏈金融應(yīng)有的價值，同時學習國外發(fā)達國家的先進供應(yīng)鏈金融管理經(jīng)驗，指導國內(nèi)供應(yīng)鏈金融健康穩(wěn)定發(fā)展，建立有效的信息傳遞機制，供應(yīng)鏈金融的內(nèi)部企業(yè)能夠及時有效的進行交流與溝通。其次，我國供應(yīng)鏈金融市場的發(fā)展還處于初級階段，需要國家財政部門的大力支持，減輕中小企業(yè)的稅收負擔，提升中小企業(yè)的經(jīng)營效益，為供應(yīng)鏈金融提供有利條件，進一步化解中小企業(yè)融資困難、融資成本高的困境。例如美國在供應(yīng)鏈金融發(fā)展處于萌芽狀態(tài)時，減輕了中小企業(yè)稅收壓力，使得供應(yīng)鏈金融在美國實現(xiàn)了快速應(yīng)用和大力推廣，為美國經(jīng)濟的騰飛插上了飛翔的翅膀[3]。最后，完善供應(yīng)鏈金融運行環(huán)境，建設(shè)有組織有秩序的環(huán)境構(gòu)架，培養(yǎng)專業(yè)人才，更好的實現(xiàn)供應(yīng)鏈金融服務(wù)；還要加速金融產(chǎn)品的研發(fā)與創(chuàng)新，完善產(chǎn)品種類和服務(wù)功能；對于中小企業(yè)給予政策傾斜，放寬融資條件，保證具備發(fā)展前景和發(fā)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè)能夠及時獲得資金支持。
3.2中小企業(yè)加強自身建設(shè)
第一，中小企業(yè)在加強自身建設(shè)中必須狠抓產(chǎn)品質(zhì)量，加大產(chǎn)品研發(fā)投入，不斷推出新產(chǎn)品，加強產(chǎn)品的技術(shù)支撐，擴大企業(yè)產(chǎn)品的市場占有率，提升企業(yè)業(yè)務(wù)經(jīng)營水平。第二，學習先進的經(jīng)營管理模式，轉(zhuǎn)變落后經(jīng)營管理理念，改善自身存在的缺陷與不足，提升自身整體管理水平，在供應(yīng)鏈金融市場中使自己變得更加優(yōu)秀。第三，中小企業(yè)在供應(yīng)鏈金融系統(tǒng)中與合作伙伴建立和諧的合作關(guān)系，與核心企業(yè)在業(yè)務(wù)來往中保持良好合作，與銀行機構(gòu)保持良好的溝通，增加社會資源，拓寬融資渠道，在經(jīng)濟洪流中不被擊敗。
3.3建立完整的風險分擔與信息對稱機制
在我國金融行業(yè)中不良貸款率中小企業(yè)占很大比重，金融機構(gòu)基于風險因素考慮，不愿意將資金貸給中小企業(yè)，形成了中小企業(yè)融資困難的局面。應(yīng)當在順應(yīng)市場客觀規(guī)律的前提下，建立多元化的擔保方式，例如第三方擔保機構(gòu)，風險補償基金等[4]。共同承擔貸款風險，保證中小企業(yè)貸款質(zhì)量。信息不對稱是阻礙中小企業(yè)融資困難最主要的原因之一，如果不能解決信息不對稱的問題供應(yīng)鏈金融將寸步難行。發(fā)揮政府職能，建立信息披露監(jiān)督機制，建立標準的信息披露流程，解決信息不對稱對融資造成的影響。
關(guān)鍵詞：供應(yīng)鏈金融 融資 模式
供應(yīng)鏈融資是指銀行將供應(yīng)鏈上的相關(guān)企業(yè)作為一個整體，對其進行評估，并設(shè)計融資方案，運用多種金融組合產(chǎn)品，向供應(yīng)鏈上有資金需要的企業(yè)進行融資，使得供應(yīng)鏈上相關(guān)的中小企業(yè)得到融資支持，從而解決供應(yīng)鏈上資金分配不平衡的問題，提升整個供應(yīng)鏈的競爭力。供應(yīng)鏈正在成為國際上產(chǎn)業(yè)組織的主流模式，要求核心企業(yè)具有較高的供應(yīng)鏈管理水平，不但要協(xié)調(diào)節(jié)好供應(yīng)鏈上下游企業(yè)之間的關(guān)系，同時要盡可能利用包括物流公司、金融機構(gòu)和電子交易網(wǎng)絡(luò)等外部機構(gòu)的支持型服務(wù)。
供應(yīng)鏈金融是物流和金融相結(jié)合的產(chǎn)物，即包括金融服務(wù)功能的供應(yīng)鏈服務(wù)，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)不再片面強調(diào)受信主體的財務(wù)特征和行業(yè)地位，也不再簡單地依據(jù)對受信主體的孤立評價做出信貸決策，而是真正注重并結(jié)合其真實貿(mào)易背景。供應(yīng)鏈金融最大的特點就是在供應(yīng)鏈中尋找出一個大的核心企業(yè)，其為出發(fā)點，為整個供應(yīng)鏈提供金融支持。
中小企業(yè)融資難原因分析
中小企業(yè)在融資過程中遇到的困難是非常大，情況也相當復(fù)雜。通過查閱相關(guān)資料，訪談等方式可以把造成中小企業(yè)融資難的主要原因歸為下面幾種：
（一）中小企業(yè)融資方式單一且缺乏融資多元化的現(xiàn)實條件
融資方式是指企業(yè)籌措生產(chǎn)經(jīng)營資金所采用的具體方法，融資方式選擇實質(zhì)上反映的是企業(yè)在資金融通過程中的行為選擇，這種選擇表現(xiàn)為內(nèi)部積累、發(fā)行股票、發(fā)行債券、銀行借款、民間信貸等。這種行為選擇過程是十分復(fù)雜的，受到許多因素的影響。
（二）中小企業(yè)自身的管理缺陷
很多小企業(yè)主對于把自己的生意做大做強的愿望并不太強烈，因為在他們當中很多人本身就不具備專業(yè)的知識，在這些企業(yè)主看來，能通過自己的努力闖到目前的境地確實已經(jīng)不錯了，他們的競爭意識有所淡化。并且這類企業(yè)在日常管理當中也堅持一個人說了算，因為他們認為這個企業(yè)就是他自己的，企業(yè)主想怎么干就怎么干，別人是無權(quán)干涉的。正是因為有了這種思想才導致了企業(yè)主在日常管理當中任人唯親，把自己的親屬都安排到自己覺得合適的部門，甚至在和財務(wù)有關(guān)的事情上都由同一個人完成法律所要求的由多個人才能完成的事情。由此，就直接導致這些企業(yè)的財務(wù)信息不透明或者財務(wù)混亂的局面出現(xiàn)。如此一來，這些小企業(yè)在無形當中把自己的形象給毀了，因為他們的自以為是直接導致了無論稅務(wù)部門還是銀行系統(tǒng)或是其他金融機構(gòu)都對這些小企業(yè)無形中產(chǎn)生了一些偏見，所以不合理的管理將這些小企業(yè)推向融資難的境地。
（三）缺乏行之有效的中小企業(yè)信用評估、監(jiān)管系統(tǒng)
小企業(yè)的靈活經(jīng)營是它們賴以應(yīng)對市場風險的法寶，但也正是它們的優(yōu)點成了它們在融資方面的限制。許多的金融機構(gòu)都是憑經(jīng)驗或偏見將中小企業(yè)尤其是小企業(yè)劃歸到缺乏信用的行列，對它們的融資需求采取慎之又慎的態(tài)度，甚至是不作為的態(tài)度。即使有一些銀行因為向小企業(yè)放貸形成了壞賬呆賬，但它們卻也遲遲沒有制定出相應(yīng)的措施以指導或避免中小企業(yè)逃避欠款，而是一味依靠國家統(tǒng)一的法規(guī)政策，對管轄范圍內(nèi)的所有企業(yè)都采取統(tǒng)一標準，無論對方是規(guī)模多么小的私營企業(yè)。另外，盡管地方政府也認識到了中小企業(yè)在促進地方經(jīng)濟繁榮與發(fā)展過程中的重要作用，并也出臺了相關(guān)的規(guī)章措施，但在實際的執(zhí)行過程中還是出現(xiàn)了各種問題，比如在政策的支持上就明顯的偏向國有大中型企業(yè)，而對民營中小企業(yè)幾乎都是象征性的，尤其是在政策性資金的撥付使用上民營中小企業(yè)是很難得到。所以中小企業(yè)的融資完全是依靠市場的競爭實現(xiàn)的，這無疑更加大了中小企業(yè)融資的難度。
供應(yīng)鏈金融下中小企業(yè)融資現(xiàn)狀
目前國內(nèi)不少銀行開始致力于為企業(yè)提供供應(yīng)鏈管理服務(wù)，但國內(nèi)普遍存在企業(yè)供應(yīng)鏈管理意識薄弱、供應(yīng)鏈整體潛在風險大、企業(yè)信息技術(shù)滯后、核心企業(yè)積極性不高等問題。很多中小企業(yè)對供應(yīng)鏈融資缺乏認識，習慣于從銀行獲取普通形式的長期貸款，不知道如何有效利用金融資源，把融資業(yè)務(wù)與上下游企業(yè)結(jié)合起來，針對供應(yīng)鏈特點與自身情況安排融資，因而失去了許多融資機會，降低了企業(yè)在國際市場上的反應(yīng)能力和競爭能力。
我國中小企業(yè)供應(yīng)鏈融資存在明顯的結(jié)構(gòu)性和制度性制約因素。國內(nèi)供應(yīng)鏈融資相對集中于汽車、鋼鐵等少數(shù)幾個有限的行業(yè)，其他多數(shù)行業(yè)的供應(yīng)鏈融資發(fā)展相對滯后。國內(nèi)商業(yè)銀行在供應(yīng)鏈融資新業(yè)務(wù)的開發(fā)方面嚴重滯后是制約其發(fā)展的關(guān)鍵因素。同時，供求雙方缺乏采取一致行動以優(yōu)化供應(yīng)鏈融資的內(nèi)在激勵機制。
沒有相關(guān)的法律條款和行業(yè)性指導文件可以依據(jù)。已經(jīng)形成的供應(yīng)鏈融資中存在較大的財務(wù)風險和法律風險。企業(yè)間逾期應(yīng)收賬款居高不下及復(fù)雜的債務(wù)關(guān)系，使商業(yè)銀行開展供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)面臨巨大風險。據(jù)相關(guān)權(quán)威機構(gòu)統(tǒng)計分析，在發(fā)達國家的市場經(jīng)濟中，企業(yè)間的逾期應(yīng)收賬款發(fā)生額約占貿(mào)易總額的0.25%-0.5%，而在我國則在5%以上。
部分企業(yè)信用觀念淡薄，舉債意識強烈而償債意識不足。在供應(yīng)鏈融資中，不擇手段大量套取銀行貸款并挪作它用，造成銀行資金回收困難。有些貸款企業(yè)偽造合同騙取貸款，賬款付款人拒絕付款，使得應(yīng)收賬款質(zhì)押貸款隱含較大風險。供應(yīng)鏈融資涉及不同主體和行為，要求法律對各種行為的責任和權(quán)利有相應(yīng)的法律界定，但我國的立法明顯滯后于業(yè)務(wù)的發(fā)展，法律的滯后也導致信用體系至今仍未有效地建立。
缺乏健全的信用體系，導致供應(yīng)鏈融資雙方出現(xiàn)利益偏差。供應(yīng)鏈各成員企業(yè)之間、企業(yè)與銀行之間缺乏相對可靠的信用保證。作為供應(yīng)鏈融資雙方在融資時往往從各自的利益出發(fā)：金融機構(gòu)為防范金融風險，考慮的是安全、流動、盈利之間的統(tǒng)一，所以對融資本身的程序、抵押或擔保方式、融資企業(yè)資信狀況等都有較嚴格的要求；而融資企業(yè)考慮的是需求、成本和效益之間的聯(lián)系，當現(xiàn)金流出現(xiàn)困難時只考慮獲得融資，追求的是供應(yīng)鏈的運營效率和資本利用率。導致供應(yīng)鏈融資雙方出現(xiàn)利益偏差，直接制約了供應(yīng)鏈融資的健康發(fā)展。
供應(yīng)鏈金融下中小企業(yè)融資模式分析
供應(yīng)鏈金融是指銀行從整個產(chǎn)業(yè)鏈角度開展綜合授信，并將針對單個企業(yè)的風險管理變?yōu)楫a(chǎn)業(yè)鏈風險管理。供應(yīng)鏈金融有以下幾種基本業(yè)務(wù)模式：
（一）應(yīng)收賬款融資模式
應(yīng)收賬款融資模式是指以中小企業(yè)對供應(yīng)鏈上核心大企業(yè)的應(yīng)收賬款單據(jù)憑證作為質(zhì)押擔保物，向商業(yè)銀行申請期限不超過應(yīng)收賬款賬齡的短期貸款，由銀行為處于供應(yīng)鏈上游的中小企業(yè)提供融資的方式。在該融資模式下，債權(quán)企業(yè)、中小企業(yè)、債務(wù)企業(yè)、核心大企業(yè)和銀行都要參與其中，且債務(wù)企業(yè)在整個運作中起著反擔保的作用，一旦融資企業(yè)出現(xiàn)問題，債務(wù)企業(yè)也將承擔彌補銀行損失的責任。
（二）保兌倉融資模式
保兌倉業(yè)務(wù)是指在作為產(chǎn)業(yè)鏈核心大企業(yè)的生產(chǎn)商承諾回購的前提下，由融資企業(yè)向銀行申請，以賣方在銀行指定倉庫的既定倉單為質(zhì)押，獲得銀行貸款額度，并以由銀行控制其提貨權(quán)為條件的融資服務(wù)。保兌倉業(yè)務(wù)除了需要處于供應(yīng)鏈中上游的生產(chǎn)商、下游的經(jīng)銷商、融資企業(yè)和銀行的參與外，還需要物流企業(yè)、倉儲監(jiān)管方的參與，負責對質(zhì)押品的評估和監(jiān)管。
（三）融通倉融資模式
融通倉是指將物流與金融集成于一體的一種創(chuàng)新服務(wù)，以第三方物流企業(yè)存儲的供應(yīng)鏈上相關(guān)企業(yè)的資產(chǎn)為抵押，與銀行合作開展的一種金融服務(wù)，為供應(yīng)鏈上相關(guān)企業(yè)提供融資服務(wù)。融通倉融資模式包括質(zhì)押擔保融資模式和信用擔保融資模式。在融通倉融資模式中，中小企業(yè)是主體，同時也是金融與物流企業(yè)的服務(wù)對象，也是融通倉融資模式中的受益方。在融通倉融資中，也存在巨大的風險，這需要銀行加強監(jiān)管，同時，第三方物流企業(yè)也要對供應(yīng)鏈上的相關(guān)企業(yè)進行慎重選擇，使得各方利益最大化。
促進中小企業(yè)供應(yīng)鏈融資的對策
在我國中小企業(yè)融資難問題長期存在的市場條件下，大力開展中小企業(yè)的產(chǎn)業(yè)集群實踐及其供應(yīng)鏈融資模式融資，有著巨大的發(fā)展?jié)摿褪袌銮熬?。拓展中小企業(yè)供應(yīng)鏈融資服務(wù)，重要的是強化供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)中的風險防范，創(chuàng)新供應(yīng)鏈融資主體，在服務(wù)模式上尋求新突破，與供應(yīng)鏈和產(chǎn)業(yè)鏈配套并為之服務(wù)的中小企業(yè)快速發(fā)展，是國內(nèi)供應(yīng)鏈發(fā)展的主導力量。但是中小企業(yè)自身實力還有待加強，缺乏走向世界的實力和抵御風險的能力，亟須政府的政策和金融支持。
（一）建立公共金融服務(wù)鏈平臺，以替代部分企業(yè)財務(wù)人角色
盡快建立由政府經(jīng)濟主管部門和行業(yè)協(xié)會牽頭的綜合金融服務(wù)網(wǎng)絡(luò)平臺，借助這個平臺可以實現(xiàn)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的線上化，通過這個平臺的渠道和信息，銀行能夠提供包括授信、結(jié)算、理財、資金管理在內(nèi)的全面服務(wù)，以替代部分企業(yè)財務(wù)人的角色。
（二）從企業(yè)內(nèi)部提升資本運營效率，銀企共建規(guī)范化的供應(yīng)鏈管理體系
中小企業(yè)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的拓展，除了需要銀行等機構(gòu)設(shè)計出更完善的供應(yīng)鏈融資方案與技術(shù)，提供更有力的供應(yīng)鏈管理服務(wù)外，同時還需要企業(yè)積極參與銀企共建規(guī)范的、制度化的供應(yīng)鏈管理體系，商業(yè)銀行力爭與核心企業(yè)建立全面的戰(zhàn)略合作關(guān)系。
（三）構(gòu)建數(shù)據(jù)信息共享的供應(yīng)鏈融資服務(wù)平臺，突破供應(yīng)鏈融資技術(shù)瓶頸
供應(yīng)鏈效率的提高主要取決于信息管理技術(shù)水平，通過共享信息，使供應(yīng)鏈上的企業(yè)及時或調(diào)整生產(chǎn)經(jīng)營策略，實現(xiàn)鏈上企業(yè)現(xiàn)有資源的高效整合， 優(yōu)化配置，實現(xiàn)其價值最大化。供應(yīng)鏈融資服務(wù)平臺需要相關(guān)各方共同努力，相互合作，使得物流、銀行與企業(yè)之間建立信息傳遞與共享平臺，實現(xiàn)數(shù)據(jù)的共享，而且可以借助這一平臺實現(xiàn)相關(guān)資信評級業(yè)務(wù)操作，信息查找等功能。
（四）建立健全中小企業(yè)信用評價體系，健全授信評級體制和貸款管理模式
市場經(jīng)濟是一種信用經(jīng)濟，是以完善的信用制度和信用關(guān)系為基礎(chǔ)的。雖然供應(yīng)鏈融資能夠有效規(guī)避單個企業(yè)的風險，但仍然不能消除其中的信貸風險，建立完整的信用體系是供應(yīng)鏈融資的保障。研究制定一套符合中小企業(yè)特點的信用評定/評級辦法，同時，對中小企業(yè)信貸業(yè)務(wù)流程進行設(shè)計改造，建立健全符合中小企業(yè)的授信評級體制和貸款管理模式。
（五）擴展供應(yīng)鏈融資領(lǐng)域，促進供應(yīng)鏈間接融資向直接融資發(fā)展
我國目前推出的各種供應(yīng)鏈融資方案都是以商業(yè)銀行為中介機構(gòu)的間接融資方式為主，供應(yīng)鏈直接融資還未起步。由間接融資向直接融資轉(zhuǎn)變是供應(yīng)鏈融資發(fā)展的必然趨勢，只有大力發(fā)展資本市場下的供應(yīng)鏈直接融資，困擾我國多年的中小企業(yè)融資難的問題才有可能得到根本改變，供應(yīng)鏈融資才能有質(zhì)的飛躍。
（六）大力發(fā)展第三方物流，為供應(yīng)鏈融資服務(wù)規(guī)避信貸風險
商業(yè)銀行開展供應(yīng)鏈融資服務(wù)，在很大程度上還要依靠第三方物流企業(yè)的支持，第三方物流企業(yè)提供的是一種金融與物流集成式的創(chuàng)新服務(wù)，對推動供應(yīng)鏈融資具有較大的促進作用。物流企業(yè)在對動產(chǎn)抵質(zhì)押物監(jiān)管，價值保全資產(chǎn)外，還將為銀行提供提高信貸擔保效率的增值服務(wù)，降低和轉(zhuǎn)移銀行貸款風險，設(shè)置風險防火墻，為供應(yīng)鏈企業(yè)提供更加便捷的融資機會。因此，供應(yīng)鏈融資服務(wù)的實施在很大程度上還要依賴于物流業(yè)的成熟發(fā)展，依靠物流企業(yè)的資信實力，從物流業(yè)入手規(guī)避信貸風險。
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關(guān)鍵詞：鐵路；企業(yè)供應(yīng)鏈；金融戰(zhàn)略；舉措
1供應(yīng)鏈金融的理論與實踐
1.1供應(yīng)鏈金融的內(nèi)涵
供應(yīng)鏈金融（SCF—SupplyChainFinance），指商業(yè)銀行等金融機構(gòu)向其客戶提供融資結(jié)算等理財服務(wù)，同時向供應(yīng)鏈上游供應(yīng)商提供應(yīng)收賬款貸款，向下游分銷商提供預(yù)付賬款、存貨貸款的一種金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)，是一種面向供應(yīng)鏈中所有企業(yè)的系統(tǒng)性融資安排。它與傳統(tǒng)信貸方式最大的區(qū)別，是利用核心企業(yè)或第三方物流企業(yè)的資信能力，緩解銀行與中小企業(yè)之間的信息不對稱性，解決這些企業(yè)的抵押、擔保、融資難題，從而保證供應(yīng)鏈整體環(huán)節(jié)的順利進行。供應(yīng)鏈金融將供應(yīng)鏈管理中物流、信息流、資金流緊密結(jié)合并實現(xiàn)三流合一，其中信息流與資金流的有效聯(lián)系，為供應(yīng)鏈所有環(huán)節(jié)的物流提供強有力的支撐。同時由于經(jīng)濟全球化的不斷發(fā)展帶來更多新的交易機會，使得供應(yīng)鏈中資金流機制的完善要求愈發(fā)嚴格。
1.2供應(yīng)鏈金融的模式
金融機構(gòu)按照企業(yè)擔保方式的不同，從風險控制的角度將供應(yīng)鏈金融的基礎(chǔ)性融資分為應(yīng)收、預(yù)付和存貨3大類。1.2.1應(yīng)收賬款融資。是供應(yīng)鏈中核心企業(yè)向商業(yè)銀行等金融機構(gòu)確保貸款的支付承諾后，供應(yīng)鏈上游供應(yīng)商憑借未到期的應(yīng)收賬款憑證獲取銀行貸款的一種融資模式。在這種模式中，供應(yīng)鏈上游供應(yīng)商是具有融資需求的債權(quán)企業(yè)，而核心企業(yè)則是債務(wù)企業(yè)，一旦上游中小企業(yè)向銀行的融資出現(xiàn)問題，核心企業(yè)因具有反擔保職責要承擔所有的損失。應(yīng)收賬款融資使得上游中小企業(yè)能通過核心企業(yè)的資信能力獲得銀行短期貸款，解決了中小企業(yè)短期融資問題，有助于中小型企業(yè)健康快速的發(fā)展，同時有利于供應(yīng)鏈持續(xù)有效的運轉(zhuǎn)。1.2.2預(yù)付類：保兌倉融資。大多數(shù)情況下，購貨商在支付貨款之后一段時期內(nèi)不能接受貨物，但實際上已擁有這批貨物的未來貨權(quán)。未來貨權(quán)融資，又稱為保兌倉融資，是指供應(yīng)鏈下游購貨商向商業(yè)銀行等金融機構(gòu)申請貸款，用于支付上游核心供應(yīng)商未發(fā)出的貨物款項，同時供應(yīng)商要將提貨權(quán)交付給金融機構(gòu)并承諾將未來因購貨商營銷不利而未提取的貨物進行回購一種融資模式。在這種模式中，當上游核心供應(yīng)商將倉單抵押至銀行后，購貨商可以從倉庫中分次提取貨物并在以后用未來的銷售收入分期償還銀行貸款。保兌倉融資是一種套期保值的金融業(yè)務(wù)，極易被用于大宗貨物的市場投機。通常情況下，銀行等金融機構(gòu)會與專業(yè)的第三方物流企業(yè)進行合作，通過對供應(yīng)鏈上下游企業(yè)的貨物進行檢查監(jiān)管，防止上下游企業(yè)合謀的虛假交易等風險。1.2.3存貨類：融通倉融資。是指企業(yè)的貨物在經(jīng)過專業(yè)的第三方物流企業(yè)評審之后，企業(yè)可以通過抵押貨物向銀行進行貸款的一種業(yè)務(wù)途徑。在這種模式中，抵押貨物貶值問題是金融機構(gòu)著重考慮的業(yè)務(wù)風險。因此金融機構(gòu)在收到企業(yè)融通倉融資申請時會嚴謹審查該企業(yè)庫存的穩(wěn)定程度，長期交易的客戶資源以及整體供應(yīng)鏈的綜合運作情況等，并以此決定是否授信。與保兌倉融資模式類似的是，因金融機構(gòu)不能對抵押貨物進行較準確的市場資產(chǎn)價值評估和物流監(jiān)管，通常也要與專業(yè)的第三方物流企業(yè)進行合作。一般情形下，金融機構(gòu)會根據(jù)第三方物流企業(yè)的運輸規(guī)模，授予其一定的授信額度，由物流企業(yè)直接負責融資企業(yè)的貸款事項。這樣不僅提高了供應(yīng)鏈產(chǎn)銷運作效率，金融機構(gòu)還轉(zhuǎn)移了自身的授信風險，簡化了流程手續(xù)，降低了管理成本。1.2.4供應(yīng)鏈金融融資模式的綜合應(yīng)用。應(yīng)收賬款融資、保兌倉融資、融通倉融資是供應(yīng)鏈金融中十分有代表性的3種融資模式，適用于不同條件下的融資，但現(xiàn)實情況中的整體供應(yīng)鏈金融運作其實是多種融資模式的結(jié)合應(yīng)用。例如，起初的存貨融資要求以現(xiàn)金贖取抵押貨物，但如果企業(yè)的贖取保證金不足，銀行可以考慮企業(yè)以應(yīng)收賬款適當比例地贖取貨物。因此，供應(yīng)鏈金融是一種服務(wù)于供應(yīng)鏈各環(huán)節(jié)企業(yè)之間的綜合融資業(yè)務(wù)。
1.3供應(yīng)鏈金融實踐
1.3.1宏觀發(fā)展概述。2004年我國物流創(chuàng)新大會推選出的未來物流行業(yè)四大創(chuàng)新領(lǐng)域和十大創(chuàng)新模式中，“物流與資金流整合的商機”位居四大創(chuàng)新領(lǐng)域之首，而“庫存商品抵押融資模式”、“物資銀行運作模式”、“融通倉融資模式”分別位居十大創(chuàng)新模式的第一位、第三位和第四位.供應(yīng)鏈金融在我國仍處于初步發(fā)展階段，不過得益于應(yīng)收賬款、商業(yè)票據(jù)、融資交易市場的不斷發(fā)展，近些年供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的拓展較為顯著。目前我國供應(yīng)鏈金融市場規(guī)模已經(jīng)超過10萬億元。1.3.2金融機構(gòu)實踐。深圳發(fā)展銀行在供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中進行了較早的嘗試，于2001年就推出了“動產(chǎn)及貨權(quán)質(zhì)押授信”融資業(yè)務(wù)，是我國首家推出供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行。之后該行又推出“1+N”供應(yīng)鏈營銷模式，并于2005年先后與國內(nèi)中遠、中儲、中外運3家國內(nèi)物流巨頭簽署了戰(zhàn)略合作協(xié)議。只經(jīng)歷了短短一年多時間，已經(jīng)有數(shù)百家企業(yè)從這項戰(zhàn)略合作中得到了融資便利。據(jù)統(tǒng)計，僅2005年，深圳發(fā)展銀行這種供應(yīng)鏈金融模式為其創(chuàng)造了2500億元的授信額度，貢獻了約25%的業(yè)務(wù)利潤，而不良貸款僅有0.57%。1.3.3鐵路企業(yè)供應(yīng)鏈金融探索。2011年8月，中鐵現(xiàn)代物流科技有限公司與深圳發(fā)展銀行達成合作意向，實現(xiàn)了深圳發(fā)展銀行線上供應(yīng)鏈金融系統(tǒng)與中鐵現(xiàn)代物流管理系統(tǒng)的正式對接上線，代表著國內(nèi)商業(yè)銀行供應(yīng)鏈金融系統(tǒng)與物流監(jiān)管系統(tǒng)實時數(shù)據(jù)交換時代的到來，首次實現(xiàn)了供應(yīng)鏈金融實時化。雙方系統(tǒng)的對接，由于信息傳遞的速度與準確性都有較大程度的提高，避免了部分繁瑣環(huán)節(jié)的影響，將中鐵現(xiàn)代物流的成本下降近一半。
2鐵路企業(yè)供應(yīng)鏈金融發(fā)展的SWOT分析
2.1機會分析
2.1.1鐵路加快多元化經(jīng)營發(fā)展步伐。2011年，原鐵道部《關(guān)于推進鐵路多元化經(jīng)營的意見》提出，鐵路應(yīng)在適應(yīng)市場需求和社會經(jīng)濟發(fā)展的前提下，以轉(zhuǎn)變鐵路發(fā)展方向，拓展鐵路服務(wù)業(yè)務(wù)，提升鐵路服務(wù)質(zhì)量為目標，加快鐵路物流發(fā)展，統(tǒng)籌規(guī)劃物流多元化格局，實現(xiàn)裝卸、倉儲、包裝、加工、配送等一條龍式的服務(wù)。2.1.2金融市場體系逐漸改善。2011年國務(wù)院下發(fā)《國務(wù)院辦公廳關(guān)于促進物流業(yè)健康發(fā)展政策措施的意見》，希望商業(yè)銀行等金融機構(gòu)加大對物流企業(yè)的信貸力度，增強流通業(yè)與金融業(yè)之間的互動合作。目前良好的政策環(huán)境為鐵路開展供應(yīng)鏈金融服務(wù)創(chuàng)造了條件。同時，“十三五”規(guī)劃也明確指出完善金融市場體系，對鐵路而言，應(yīng)按照現(xiàn)代物流和供應(yīng)鏈管理理念向供應(yīng)鏈上下游延伸服務(wù)鏈條，構(gòu)造具有競爭優(yōu)勢的供應(yīng)鏈。2.1.3相關(guān)法律法規(guī)日益完善。隨著供應(yīng)鏈金融十幾年的發(fā)展，目前相關(guān)法律法規(guī)環(huán)境逐漸完善。例如，2007年正式實施的《物權(quán)法》，2014年頒布的《擔保存貨第三方管理規(guī)范》以及兩個行業(yè)標準《動產(chǎn)質(zhì)押監(jiān)管服務(wù)規(guī)范》《質(zhì)押監(jiān)管企業(yè)評估指標》，為指導供應(yīng)鏈金融依法、健康、持續(xù)發(fā)展提供了有力保障。
2.2威脅分析
2.2.1其他大型物流供應(yīng)商實力強大。目前國內(nèi)發(fā)展勢頭強勁的中儲發(fā)展股份有限公司、中國外運股份有限公司、中國遠洋物流有限公司以及中郵速遞物流等大型國有運輸企業(yè)，憑借其過硬的客戶資源、硬件網(wǎng)絡(luò)、服務(wù)質(zhì)量等已成功進軍供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域。與此同時，國外聯(lián)合包裹速遞服務(wù)公司（UPS）、敦豪航空貨運公司（DHL）等物流企業(yè)憑借其領(lǐng)先的技術(shù)，大量資金的支持，專業(yè)的人才隊伍也正在強勢開發(fā)我國供應(yīng)鏈金融的市場。國內(nèi)和國外物流企業(yè)的快速發(fā)展給我國鐵路企業(yè)在開展供應(yīng)鏈金融服務(wù)方面帶來了極大的挑戰(zhàn)與沖擊。鐵路企業(yè)若想在當下激烈的競爭中立于不敗之地，務(wù)必積極開拓供應(yīng)鏈管理的一條龍式服務(wù)，以此提升鐵路企業(yè)綜合實力。2.2.2供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的高風險?！笆濉币?guī)劃明確指出要完善金融市場體系和風險防范研究，可見供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)能帶來高收益的同時，必然伴隨著高風險。由于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展過程中涉及企業(yè)較多，資金數(shù)額較大，操作難度系數(shù)較高，專業(yè)高管人員缺乏，相關(guān)環(huán)節(jié)的具體法律法規(guī)仍不健全，都會造成供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的高風險。而鐵路企業(yè)開展供應(yīng)鏈金融服務(wù)的目的本是做好資產(chǎn)的增值保值業(yè)務(wù)，降低企業(yè)管理成本，賺取更大的利潤，因而防范供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的高風險已是鐵路企業(yè)的首要難題。
2.3優(yōu)勢分析
2.3.1貨源結(jié)構(gòu)符合供應(yīng)鏈金融目標產(chǎn)品要求。煤炭、鋼鐵、有色金屬、鐵礦石、水泥等礦建材料、石油以及糧食等一直是鐵路的大宗貨源，近十年來貨源運量占鐵路總貨運量的比例呈上升趨勢，近乎達到90%，而這些貨源結(jié)構(gòu)是供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)中屬意的目標產(chǎn)品。據(jù)統(tǒng)計年鑒數(shù)據(jù)顯示，鐵路總貨運量中，鋼鐵、有色金屬運量占比在7%左右，石油運量占比在4%左右，占比較高的煤炭、鋼鐵、石油等都是供應(yīng)鏈金融的目標產(chǎn)品。鐵路大宗貨源結(jié)構(gòu)為其開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)賦予了很大的優(yōu)勢。2.3.2客戶資源結(jié)構(gòu)符合供應(yīng)鏈金融企業(yè)要求。貨運組織改革后，鐵路企業(yè)一直致力于倉儲、包裝、加工、裝卸配送等基礎(chǔ)的一條龍物流服務(wù)，這些基礎(chǔ)業(yè)務(wù)的一致性使得鐵路企業(yè)在開展供應(yīng)鏈金融服務(wù)上更具優(yōu)勢。與此同時，經(jīng)過多年的業(yè)務(wù)往來，鐵路企業(yè)擁有了大量固定的優(yōu)質(zhì)客戶資源，并掌握了真實的、一手的客戶信息。這些內(nèi)部信息為鐵路企業(yè)開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)奠定了基礎(chǔ)的同時，也幫助了與鐵路企業(yè)達成合作意向的銀行等金融機構(gòu)對融資企業(yè)進行前期篩選、監(jiān)控評估等工作。2.3.3具有較高的品牌可信度。品牌對企業(yè)的生存發(fā)展有至關(guān)重要的作用，品牌競爭已是占領(lǐng)市場的主要手段之一。鐵路較之其他運輸方式，具有運量大、運費低、節(jié)能環(huán)保、安全系數(shù)高等優(yōu)點，是一種不可取代的重要的運輸方式。鐵路與許多廠家在長期合作中，尤其是大宗貨物的交易中形成穩(wěn)定緊密的聯(lián)系，具有較高品牌信賴度。鐵路國有企業(yè)的身份，使其容易與銀行等金融機構(gòu)達成合作意向。2.3.4鐵路的物流網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢。截止2015年底，全國鐵路營業(yè)里程達到12.1萬km，其中，高速鐵路營業(yè)里程達到1.9萬km。在貨運方面，鐵路可憑借其遍布全國的鐵路運輸網(wǎng)絡(luò)、貨物站點、大型庫房將全國各個物流子系統(tǒng)有效地聯(lián)系融合在一起。除了以上強大的硬件網(wǎng)絡(luò)，鐵路擁有更重要的信息網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢。鐵路客戶服務(wù)中心電子平臺，為客戶與鐵路企業(yè)的溝通與反饋提供了渠道，同時為鐵路開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)給予了強勁的信息網(wǎng)絡(luò)支撐。
2.4劣勢分析
2.4.1鐵路增值服務(wù)薄弱。大多數(shù)鐵路企業(yè)服務(wù)功能單一。在貨運方面，仍有很多鐵路企業(yè)停留在“站到站”干線運輸，缺乏向兩端的拓展延伸服務(wù)；在倉儲方面，鐵路企業(yè)的倉庫僅僅是儲存貨物，收取廉價的儲存費。又因為體制機制各方面的限制，貨運物流鐵路企業(yè)主要以站段進行區(qū)域劃分，在利益分配、資源整合等方面沒有進行較好的配合，導致這些部門的實力、規(guī)模仍較弱，使得鐵路企業(yè)不能像中儲發(fā)展股份有限公司、中國外運股份有限公司等那樣得到金融機構(gòu)的青睞和支持。2.4.2鐵路企業(yè)缺乏供應(yīng)鏈金融專業(yè)從業(yè)人員。截止2015年底，我國鐵路從業(yè)人員已有204.56萬人。盡管從業(yè)人員隊伍龐大，但供應(yīng)鏈管理方面的專業(yè)從業(yè)人員較少，基本都是從運輸主業(yè)調(diào)配，真正既精通貨物運輸又了解供應(yīng)鏈運作與金融的專業(yè)高管人員更是寥寥無幾，開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)存在著先天不足的劣勢。2.4.3設(shè)施設(shè)備陳舊，信息化建設(shè)滯后。目前我國鐵路企業(yè)的基礎(chǔ)設(shè)施仍過于簡易、機械化，自動化、智能化程度較低，企業(yè)信息化程度相對滯后。在供應(yīng)鏈整體服務(wù)過程中，運輸、倉儲、包裝、配送的整合性能較低，效率不高，不能及時了解并反饋供應(yīng)鏈運作整體情況，同時也不能完全掌握供應(yīng)鏈金融市場的動態(tài)。2.4.4鐵路體制機制受到羈絆。鐵路政企分開，為鐵路適應(yīng)市場發(fā)展提供了較好的前提，但由于政府之前的扶持，使得鐵路市場競爭能力較弱，仍受到體制機制的諸多限制。例如，鐵路企業(yè)仍帶有賣方市場的觀點服務(wù)客戶，對供應(yīng)鏈金融運作的市場發(fā)展深入了解不夠，在與競爭對手的對抗關(guān)系以及合作互動方面的協(xié)調(diào)程度不高。再有，鐵路企業(yè)仍受到計劃經(jīng)濟因素的影響，因而其組織模式與運營結(jié)構(gòu)仍需一定程度的改進與創(chuàng)新，很多程序如車皮的審批、行車的調(diào)度等，需要很多部門的協(xié)調(diào)，因而建設(shè)有序高效的供應(yīng)鏈運作網(wǎng)絡(luò)迫在眉睫。
3從戰(zhàn)略高度重視鐵路企業(yè)發(fā)展供應(yīng)鏈金融的探索
3.1鐵路企業(yè)發(fā)展供應(yīng)鏈金融的戰(zhàn)略意義
3.1.1有助于鐵路企業(yè)形成穩(wěn)定的客戶關(guān)系。在供應(yīng)鏈管理模式下，企業(yè)逐漸轉(zhuǎn)向跨界限的整合，使客戶關(guān)系的維護與管理變得越來越重要。鐵路物流企業(yè)可以通過現(xiàn)代物流服務(wù)，支持專業(yè)金融運作，使得上下游企業(yè)之間的關(guān)系更加緊密，從而在競爭中處于優(yōu)勢地位。3.1.2為鐵路企業(yè)拓展利潤空間。發(fā)展供應(yīng)鏈金融可以成為鐵路企業(yè)新的利潤增長點，如通過開展融資業(yè)務(wù)獲取利差收入，開展結(jié)算業(yè)務(wù)獲取手續(xù)費收入，開展質(zhì)押物資監(jiān)管、價值評估、貨物處置獲取相應(yīng)收入等。由于鐵路具備供應(yīng)鏈金融所需的基本條件，如倉庫、信息系統(tǒng)、物流全程監(jiān)控、人員等，開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)可以提高鐵路企業(yè)的資產(chǎn)利用率，減少資產(chǎn)閑置，發(fā)掘新的利潤源。3.1.3降低鐵路企業(yè)經(jīng)營風險。物流業(yè)與金融業(yè)的創(chuàng)新性融合不僅可以減少客戶交易成本，同時也降低了信息不對稱產(chǎn)生的風險，成為物流企業(yè)重要的業(yè)務(wù)模式。由于商品的規(guī)格型號、質(zhì)量、原價和凈值、銷售區(qū)域承銷商等情況就是物流企業(yè)的工作對象，物流企業(yè)對于庫存的型號、流動的區(qū)域，可以通過庫存和配送管理做到了如指掌。在整個運作過程中，因為有存貨和單據(jù)作為質(zhì)押，物流企業(yè)承擔的風險相對較小。3.1.4培育成熟的供應(yīng)鏈體系。供應(yīng)鏈中的合作將會提高整個供應(yīng)鏈的效率，經(jīng)濟與社會效益顯著，為企業(yè)融資引進新渠道。供應(yīng)鏈金融能夠為供應(yīng)鏈帶來較低的生產(chǎn)成本和高效的供貨速度，在提高整個供應(yīng)鏈流程管理有效性的同時，降低了融資成本，加快供應(yīng)鏈整體的資金周轉(zhuǎn)率，也為資金流轉(zhuǎn)和無縫連接提供了全新的運作機制與方法，以真正實現(xiàn)物流、信息流、資金流、商流的多流合一。
3.2鐵路企業(yè)發(fā)展供應(yīng)鏈金融的戰(zhàn)略矩陣
可構(gòu)建鐵路企業(yè)向現(xiàn)代物流方向發(fā)展，開拓供應(yīng)鏈金融服務(wù)的戰(zhàn)略矩陣。3.2.1SO戰(zhàn)略：主動開拓型戰(zhàn)略。鐵路企業(yè)迫切向現(xiàn)代物流轉(zhuǎn)型的愿景，以及政府對供應(yīng)鏈金融發(fā)展的政策支持，已成為鐵路企業(yè)開展供應(yīng)鏈金融服務(wù)的強大動力。在當前大好形勢下，鐵路企業(yè)應(yīng)當抓住機遇，強化自身品牌可信度、運輸網(wǎng)絡(luò)以及信息網(wǎng)絡(luò)的優(yōu)勢，在外在宏觀市場政策，相關(guān)法律法規(guī)逐步完善的情形下，維持并增強已有的貨源和客源結(jié)構(gòu)?？墒走x大宗貨物為供應(yīng)鏈金融的目標產(chǎn)品，目前穩(wěn)定的客戶資源為供應(yīng)鏈管理的合作伙伴，積極開拓市場，開展相關(guān)業(yè)務(wù)。與此同時，鐵路企業(yè)應(yīng)以自身強硬的實力，雄厚的資金，為客戶提供更優(yōu)質(zhì)的服務(wù)，樹立鐵路供應(yīng)鏈金融品牌，以此來維持并不斷提升自身優(yōu)勢。3.2.2WO戰(zhàn)略：創(chuàng)新發(fā)展型戰(zhàn)略。相關(guān)部門應(yīng)充分認識供應(yīng)鏈金融帶給鐵路企業(yè)的發(fā)展契機，并積極為此創(chuàng)造條件。鐵路企業(yè)高層管理人員必須認識到鐵路內(nèi)部設(shè)備配置、管理制度、信息化程度，都需按現(xiàn)代大型物流企業(yè)的發(fā)展以及市場的需求，進行較大規(guī)模的建設(shè)、改革與提升，從而建立一套科學有效的鐵路供應(yīng)鏈金融管理制度，并對先行先試的鐵路企業(yè)進行稅收減免、財政支持的大幅優(yōu)惠支持。同時，必須配備相關(guān)專業(yè)的高管與基層人員。3.2.3ST戰(zhàn)略：差異化戰(zhàn)略。鐵路開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)應(yīng)從創(chuàng)新供應(yīng)鏈金融模式出發(fā)，為客戶提供鐵路特色的優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品與服務(wù)，滿意其個性化需求，從而在激烈的市場角逐中營造自身的競爭優(yōu)勢。另一方面，供應(yīng)鏈金融潛在的高風險必須是鐵路企業(yè)著重預(yù)防的，只有不斷細化崗位職責，將供應(yīng)鏈金融運作體系標準化、規(guī)范化才能降低可控風險。3.2.4WT戰(zhàn)略：資源整合戰(zhàn)略。優(yōu)化并整合鐵路內(nèi)部資源，深化鐵路企業(yè)內(nèi)部改革，注重防控供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的高風險，適當實時地開展鐵路供應(yīng)鏈金融服務(wù)。
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關(guān)鍵詞:供應(yīng)鏈金融;金融產(chǎn)品;ABCDTM技術(shù);運營體系
1引言
傳統(tǒng)的金融業(yè)務(wù)基本都是建立在有具體實物的抵押、相關(guān)證券的質(zhì)押以及良好信用的基礎(chǔ)上，而核心企業(yè)中的供應(yīng)商大部分為中小微企業(yè)，缺乏相關(guān)的抵質(zhì)押物，信用貸款也缺乏充足的征信數(shù)據(jù)，傳統(tǒng)的金融業(yè)務(wù)很難適應(yīng)這些中小微企業(yè)。為了給中小微企業(yè)紓困，政府、金融機構(gòu)、大型核心企業(yè)也在積極探索供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)開展的可行性及實施途徑，隨著A(人工智能)、B(區(qū)塊鏈)、C(云計算)、D(大數(shù)據(jù))、T(物理網(wǎng))、M(移動技術(shù))技術(shù)的應(yīng)用，使得對供應(yīng)鏈業(yè)務(wù)的確權(quán)變得可行，從技術(shù)上保障了供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的發(fā)展。文章主要研究基于核心企業(yè)的特點，圍繞核心企業(yè)開展供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品情況，探索出適合核心企業(yè)自身特點的供應(yīng)鏈金融運營體系，從而為核心企業(yè)的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)發(fā)展提供運營保障。
2供應(yīng)鏈金融產(chǎn)生的背景及現(xiàn)狀
2.1發(fā)展背景
供應(yīng)鏈金融是供應(yīng)鏈與金融兩個領(lǐng)域交叉產(chǎn)生的創(chuàng)新業(yè)務(wù)，供應(yīng)鏈金融理論研究得到了理論界和產(chǎn)業(yè)界的關(guān)注，各類供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)模式和實踐蓬勃發(fā)展。在經(jīng)濟高度全球化形勢下，供應(yīng)鏈金融將金融資源和產(chǎn)業(yè)資源高度融合，實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)效益與金融效益的乘數(shù)效應(yīng)。不同類型供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)結(jié)合所處產(chǎn)業(yè)運行特點和規(guī)律，有效地解決了供應(yīng)鏈上下游企業(yè)日常經(jīng)營活動中融資難、融資貴的問題，改善了核心企業(yè)周邊生態(tài)圈的營商環(huán)境。隨著人工智能、區(qū)塊鏈、云計算、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)、移動應(yīng)用、流程自動化等技術(shù)發(fā)展，企業(yè)供應(yīng)鏈活動呈現(xiàn)出數(shù)智化的趨勢。在數(shù)智化供應(yīng)鏈的不斷創(chuàng)新下，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)模式也悄然發(fā)生變化，成為國家金融發(fā)展的重要方向。近年來，中央及各地方政府陸續(xù)出臺有關(guān)支持供應(yīng)鏈金融發(fā)展的政策，為供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的發(fā)展提出了新的要求，為業(yè)務(wù)的發(fā)展指明了方向。2017年10月國務(wù)院辦公廳印發(fā)《關(guān)于積極推進供應(yīng)鏈創(chuàng)新與應(yīng)用的指導意見》;2018年8月廣東省商務(wù)廳、發(fā)展改革委、交通運輸廳、農(nóng)業(yè)廳、金融辦聯(lián)合制定《廣東省關(guān)于積極推進供應(yīng)鏈創(chuàng)新與應(yīng)用的實施意見》;2019年7月國務(wù)院銀保監(jiān)會印發(fā)《關(guān)于推動供應(yīng)鏈金融服務(wù)實體經(jīng)濟的指導意見》。
2.2發(fā)展現(xiàn)狀
供應(yīng)鏈金融發(fā)展經(jīng)過了貿(mào)易融資、物流金融、1+N供應(yīng)鏈金融、M+1+N供應(yīng)鏈金融等歷程，近年來借助數(shù)字化手段演進得更加多樣。從供應(yīng)鏈金融的質(zhì)押物性質(zhì)及交易場景先后順序來看，目前將供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的模式分為三大類:面向上游企業(yè)融資的應(yīng)收賬款類、基于物流運輸行業(yè)的存貨類、面向下游銷售企業(yè)的預(yù)付款類，并由此衍生出數(shù)十種具體的應(yīng)用模式。從供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)模式和運營平臺主體又可分為:核心企業(yè)模式、電商模式、物流公司模式、第三方平臺模式，不同模式下的業(yè)務(wù)流程、參與主體、風險管控點等供應(yīng)鏈金融相關(guān)的內(nèi)容均有不同，體現(xiàn)出供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的差異化和多樣化特征。核心企業(yè)的供應(yīng)鏈金融運營體系必須要切合企業(yè)的業(yè)務(wù)實際，為企業(yè)的供應(yīng)鏈金融保駕護航。
3供應(yīng)鏈金融運營體系概述
隨著產(chǎn)業(yè)升級和技術(shù)創(chuàng)新，供應(yīng)鏈金融的運營模式不斷發(fā)展，為供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品管理提升風控能力，降低業(yè)務(wù)成本。為提升供應(yīng)鏈金融服務(wù)的全面性和有效性，實現(xiàn)中國南方電網(wǎng)公司(以下簡稱“南網(wǎng)公司”)“對中央負責，為五省服務(wù)”的經(jīng)營宗旨，同時為解決供應(yīng)商發(fā)展所面臨的融資需求，南網(wǎng)公司以南網(wǎng)供應(yīng)鏈金融統(tǒng)一服務(wù)平臺為依托，將業(yè)務(wù)相關(guān)的金融機構(gòu)與南網(wǎng)供應(yīng)商融合在一個業(yè)務(wù)流程內(nèi)。供應(yīng)鏈金融的運營體系需要包括運營的保障機制、體制;日常業(yè)務(wù)運營的流程、操作規(guī)范;面對客戶服務(wù)的服務(wù)體系。
4供應(yīng)鏈金融運營體系架構(gòu)
4.1供應(yīng)鏈金融運營保障
供應(yīng)鏈金融運營體系綜合了多方面的職能管控，包括組織內(nèi)部的管理團隊建設(shè)、財務(wù)會計、技術(shù)等相關(guān)職能部門的協(xié)同和與外部金融機構(gòu)及供應(yīng)商的交互協(xié)調(diào)。通過分析核心企業(yè)目前的組織架構(gòu)和部門崗位職能，并結(jié)合供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的風控管理，為供應(yīng)鏈金融管理組織架構(gòu)設(shè)計提出合理化建議。供應(yīng)鏈金融中核心企業(yè)主要以信息服務(wù)為核心，采用業(yè)務(wù)流程化、操作標準化、管理信息網(wǎng)絡(luò)化的運營模式進行運作。基于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)管理的要求，為實現(xiàn)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的全面管控，需從多個管理維度實現(xiàn)供應(yīng)鏈金融管理的專業(yè)性和高效性。供應(yīng)鏈金融管理維度主要有法務(wù)管理、業(yè)務(wù)運營、業(yè)務(wù)管理、供應(yīng)商服務(wù)、平臺運維、財務(wù)結(jié)算、系統(tǒng)風險控制、業(yè)務(wù)風險控制、信用風險控制管理等多維度進行分析，為供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)運營確定職責范圍。法律服務(wù)團隊通過對融資籌劃、風控合規(guī)、交易設(shè)計、資產(chǎn)管理等方面開展分析，整合運用各種法律技術(shù)，為金融機構(gòu)及供應(yīng)鏈企業(yè)識別相關(guān)風險。風險管理體系的建立需要三大核心要素:數(shù)據(jù)、建模和系統(tǒng)。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)運營的實質(zhì)是通過整合各類供應(yīng)鏈參與方(包括供應(yīng)商、物流倉儲公司、保險公司、金融機構(gòu)等)的相關(guān)資源，優(yōu)化配置，促進供應(yīng)鏈生態(tài)的發(fā)展和完善。在此過程中，核心企業(yè)采取公開招標的形式，篩選具備優(yōu)質(zhì)資源且能夠提供優(yōu)質(zhì)產(chǎn)品服務(wù)的優(yōu)秀供應(yīng)商，使其參與到供應(yīng)鏈金融中來，實現(xiàn)共贏發(fā)展互惠互利。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)管理的主要環(huán)節(jié)包括業(yè)務(wù)申請、服務(wù)提供機構(gòu)審批、業(yè)務(wù)辦理、業(yè)務(wù)執(zhí)行、資金支付、業(yè)務(wù)結(jié)算等，該過程形成了完整的物流、資金流與信息流閉環(huán)。核心企業(yè)處于業(yè)務(wù)信息集中處理環(huán)節(jié)，是供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)管理的核心，核心企業(yè)相關(guān)信息的傳遞決定了供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的應(yīng)用效果。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)管理，需要構(gòu)建專業(yè)的供應(yīng)商服務(wù)體系。該體系為核心供應(yīng)商、保險公司、金融機構(gòu)(如銀行)等多方提供優(yōu)質(zhì)服務(wù)。主要工作包括建設(shè)專業(yè)的服務(wù)人才隊伍、建立標準化的服務(wù)流程、解答供應(yīng)商在使用供應(yīng)鏈金融服務(wù)過程中遇到的各類問題、接受用戶的投訴與建議等。系統(tǒng)日常運維工作包括以下三個方面:硬件設(shè)施運維、平臺系統(tǒng)運維、運營審計。財務(wù)結(jié)算運營包括核心的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)收入來源的核算，主要有信息服務(wù)費、保險經(jīng)紀業(yè)務(wù)返傭等。系統(tǒng)風險控制運營通過對風控體系進行高效管理，規(guī)范事前盡職調(diào)查工作，提高對授信主體真實信息的掌控，強化對核心供應(yīng)商的授信準入管理。業(yè)務(wù)風險控制運營根據(jù)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)特點，重新設(shè)計業(yè)務(wù)流程，合理劃分崗位職責。通過設(shè)置專業(yè)部門、制訂業(yè)務(wù)操作指引，建立內(nèi)控管理制度，健全操作風險管理機制，實現(xiàn)對各流程環(huán)節(jié)操作風險的有效控制。信用風險控制運營信用風險管理是指通過制定信息政策，對供應(yīng)商資信調(diào)查、付款方式、信用限額、款項回收等環(huán)節(jié)實行全面監(jiān)控，以保障應(yīng)收款項能夠及時回收。包括貸前風控:設(shè)立專門機構(gòu)控制信用風險、確立提供信用額度的原則、制定信用政策、建立專門的信用體系;貸中風控:執(zhí)行信用政策、管理信用周期、投后貸款跟蹤、持續(xù)不斷地監(jiān)督債務(wù)人、監(jiān)督供應(yīng)商的信用情況;貸后風控:基于供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)管理需求，核心企業(yè)的組織架構(gòu)如圖1所示。
4.2供應(yīng)鏈金融日常業(yè)務(wù)運營
供應(yīng)鏈金融的日常運營工作主要包括以下七點。歷史數(shù)據(jù)提供:從核心企業(yè)招投系統(tǒng)中提取供應(yīng)商基礎(chǔ)資料及歷史交易信息，以大數(shù)據(jù)分析方式，對供應(yīng)商進行資信評估。交易數(shù)據(jù)導入:供應(yīng)商確認辦理供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)時，應(yīng)在系統(tǒng)中簽署使用相關(guān)數(shù)據(jù)的授權(quán)協(xié)議。在經(jīng)過核心企業(yè)法務(wù)審核后，通過數(shù)據(jù)接口，推送至金融機構(gòu)?；乜钯~戶開立與確認:與核心企業(yè)業(yè)務(wù)系統(tǒng)聯(lián)動，由供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)部門確認后，才可以變更。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù):對供應(yīng)商進行準入條件審批，通過審核的供應(yīng)商，方可確認進入核心企業(yè)供應(yīng)鏈金融管理平臺，辦理供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)。數(shù)據(jù)儲存:對辦理供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的供應(yīng)商，通過核心企業(yè)供應(yīng)鏈金融服務(wù)平臺，收集并分析系統(tǒng)數(shù)據(jù)，并對分析結(jié)果進行評級，評級報告應(yīng)經(jīng)過授權(quán)后推送金融機構(gòu)。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)辦理、合同簽訂及管理均應(yīng)采用電子簽章或CA證書確認，合同簽訂流程全程采用系統(tǒng)電子化完成。財務(wù)核算:核心企業(yè)應(yīng)著手成立供應(yīng)鏈金融財務(wù)中心，并明確各部門的職責內(nèi)容及要求，從組織框架上為資本運營管理做準備?？冃Э己?為確保供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)高效有序運營，應(yīng)設(shè)置并實施質(zhì)量目標考核辦法。質(zhì)量目標具體應(yīng)從以下三個方面考慮:一是設(shè)置的范圍與標準管理;二是實施控制管理;三是持續(xù)改進控制管理。經(jīng)營團隊建設(shè):根據(jù)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)運營管理的要求，管理團隊建設(shè)模塊的程序設(shè)置基本上可以分為:招聘錄用管理程序;學習培訓管理程序;機構(gòu)與崗位設(shè)置管理程序;辭退與辭職管理控制程序;目標設(shè)置與績效考核管理程序;職業(yè)規(guī)劃設(shè)計與控制管理程序;公司經(jīng)營發(fā)展目標與文化構(gòu)造控制管理程序。
4.3客服運營
設(shè)置有效的供應(yīng)鏈金融客戶服務(wù)運營管理體系，需要注意以下四個方面。第一，建立和完善客戶信息管理系統(tǒng)，并進行分類管理?？蛻粜畔⑾到y(tǒng)主要由客戶的基本信息、業(yè)務(wù)對接服務(wù)信息組成，其中客戶的基本信息包括客戶的工商注冊、法人基本資料、基本經(jīng)營情況(如處于經(jīng)營何種階段、經(jīng)營類型、規(guī)模等)、經(jīng)營管理者個人基本信息、詳細經(jīng)營情況(如資產(chǎn)情況、利潤情況、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)等)、潛在需求情況等;業(yè)務(wù)對接服務(wù)信息包括業(yè)務(wù)對接類型、時間、履約情況、客戶滿意度等信息。第二，建立完善客戶潛在需求分析機制。針對會員客戶，由客戶管理部門通過與客戶的交流溝通，定期對客戶的潛在需求進行分析，及時準確把握客戶在經(jīng)營發(fā)展各個時期的服務(wù)需求。第三，逐步規(guī)范客戶跟蹤回訪制度。該制度主要分為兩部分，其一，履約過程中的回訪，作為供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)風險控制的重要環(huán)節(jié)，了解客戶經(jīng)營情況或履約情況;其二，對客戶進行定期回訪，重點是客戶滿意度和客戶的潛在需求，該回訪將貫穿客戶關(guān)系維持的全過程。第四，建立完善客戶臺賬管理機制。應(yīng)按照會員管理、履約情況、客戶潛在需求分析等內(nèi)容，分別建立總臺賬和各子臺賬。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)應(yīng)立足于客戶服務(wù)，有效開展各種類型的活動。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)可以通過組織相應(yīng)的商務(wù)活動，如金融商務(wù)論壇、咨詢培訓等，與客戶進行有效溝通，增強客戶對南網(wǎng)的認可程度，保持緊密關(guān)系。匯總分析供應(yīng)鏈金融服務(wù)日常運營中的常見問題，整理列示常見問題庫，方便供應(yīng)商查閱相關(guān)信息，同時配置智能客服機器人，根據(jù)問題關(guān)鍵字返回相應(yīng)解答。
5結(jié)論
核心企業(yè)在開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)時，一定要從自身掌握的資源、所能確權(quán)的內(nèi)容去考慮，不可盲目貪大、貪快。傳統(tǒng)的核心企業(yè)由于缺乏金融領(lǐng)域人才配置、信息系統(tǒng)支撐、運營經(jīng)驗以及相關(guān)風控體系，供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)需要從以上方面加強保障，可以借助外部資源，也可以引入相關(guān)的人才、信息系統(tǒng)、風控系統(tǒng)以及運營體系。
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